Ларри ТВ от 30.03.2019. Прогноз на апрель
t.me/nakeyeДобро пожаловать на Larry TV.
Ребята, берите свои ручки и карандаши. Приготовьтесь. У нас есть действительно несколько мощных сделок на апрель.
Те, кто со мной на протяжении многих лет, знают, что сезон уплаты налогов американцами оказывает сильное влияние на рост акций. Насколько сильное?
E-mini
Если вы покупаете S&P в 11-й торговый день (то есть на открытии 11-го торгового дня месяца), то за последние 21 год это было правильным решением 20 раз. Покупка в 12 торговый день за последние 21 год 100% это были успешные сделки. Посмотрите, здесь всё зелёное.
Мы начинаем на 10, 11, и 12 торговый день, когда очень сильное влияние быков. Хорошо, вопрос в том: можем ли мы сделать этот трейд ещё лучше?
Мы знаем, что хотим взять бычье движение в районе 11 и 12 торгового дня в апреле по S&P. Как долго мы можем держать открытой эту позицию?
И вот ответ. Если мы закроем на открытии первого прибыльного дня, через день после входа, мы заработаем 17 000 долларов. Если вы продержите позиции 3-4 дня, то увидите такой результат. Это ненамного лучше. Похоже, лучше всего держать позицию минимум один день и выйти после первого прибыльного открытия дня. Со стопроцентной точностью это даст такие же результаты, как если бы мы держали позицию второй день. Стоп-лосс я ставлю на 2200 долларов. Устойчивая торговля. Вы хотите подержать пару дней. Теперь вы знаете, когда покупать S&P в апреле.
И вот общее направление, в котором, я думаю, мы увидим торговлю акциями. Это наш циклический прогноз для E-mini. Мы должны откатиться перед ралли в середине месяца. Чего мы и ожидаем, как вы видите. Затем в конце месяца начнутся значительные восходящие движения. Это наш циклический прогноз на апрель.
Рынок облигаций
Хорошо, акции в апреле растут. А как насчёт рынка облигаций? Очевидно, это ещё одна возможность роста. Покупка на открытии пятого торгового дня апреля за последние 17 лет была правильной в 88% случаев. Обратите внимание на множество зелёных цифр, начиная с четвёртого торгового дня апреля, мы хотим покупать облигации. Очень сильная сезонная тенденция к ралли. И в конце месяца также. Так лучшие сезонные покупки в апреле? Конечно!
Хорошо. Какая сделка самая лучшая? Как долго мы можем держать эту сделку открытой на рынке облигаций? Я использую стоп на 1600 долларов и выхожу на первом прибыльном открытии. Теперь посмотрим, пожалуй, лучший выход.
Лучший выход — после 5-дневного холда. Опять же, с точностью 88%. Обратите внимание, что за последние 17 лет 15 из 17 сделок были прибыльными независимо от времени удержания. Оптимальное для меня время удержания около трёх дней. Вы зарабатываете приблизительно столько же денег. Таким образом, торгуя 5 дней облигации, ищите возможность выхода на 3-4 день.
Рынок золота
Влияет ли уплата налогов американцами такое же влияние на рынок золота? Давайте посмотрим.
В апреле наблюдается закономерность по золоту, но не такая сильная, как по акциям и облигациям. Купив на открытии шестого торгового дня апреля в последние 17 лет, 16 из этих сделок были прибыльными. Обратите внимание, что пятый день имеет такую же точность. В этом случае я использую стоп на 1800 долларов, выходя на первом прибыльном открытии.
Обычно, как правило, мы наблюдали оптимизм в первой половине апреля. Особенно около пятого и шестого торгового дня. Остальная часть месяца неоднородна. Идеальные дни для сделки отсутствуют.
По золоту прогнозируемый цикл такой: в начале месяца мы снижаемся, потом ралли, и с середины месяца снова возвращаемся вниз.
Циклы в облигациях
По облигациям на апрель цикл выглядит так, как будто мы падаем большую часть месяца. Мы можем взять этот сезонный рост, который ожидаем около 15 апреля, когда американцы платят налоги, затем рынок будет снова снижаться. Таким образом, на рынке облигаций нас ждёт значительное движение. Конечно же, я буду входить в эти сильные апрельские сделки.
Остальной рынок
Теперь давайте посмотрим на остальной рынок.
Возможно, на комментарий Уоррена Баффета о том, что он видит замедление экономики, мы получили много писем с вопросами о том: наступает ли рецессия? Наступил ли медвежий рынок?
Пара вещей, на которые я хочу обратить особое внимание. Громкое заявление этой недели "Федеральные расходы достигли самого большого уровня с момента спасения". Это действительно бычья новость. Высокие федеральные расходы имеют одну из самых больших корреляций с бычьим рынком. Так что это действительно бычья новость. Многие люди думают, что это означает большие долги, большие процентные ставки, неважно. Может быть это и произойдёт, вернёмся к этому через минуту. Но на данный момент большой дефицит и большие федеральные расходы — это чрезвычайно оптимистично для цен на акции.
Итак, можем ли мы войти в рецессию?
На этой неделе Федеральный резерв опубликовал индекс деловых условий (Aruoba Diebold Index). Я провёл линию через -1, пересечение которой всегда предвещало рецессию. Ну и где мы сейчас? Мы даже близко к ней не подошли. Я беспокоюсь о рецессии? Нет, ни как не беспокоюсь.
Процентные ставки
А как насчёт процентных ставок? Что ж, на этой неделе Федеральный резервный банк Филадельфии опубликовал свой прогноз по процентным ставкам. Они не видят, что процентная ставка растёт уже 48, а может и 50 месяцев. Не соответствуя тому, что говорит на Федеральный резерв.
И, наконец, возможна ли рецессия? Я так не думаю. Вот кривая доходности.
Этот момент в последнее время сильно обсуждался в прессе, насколько это негативно и другие подобные заявления. На самом деле, по прогнозу Федерального резерва, который вы видите красным цветом, всякий раз, когда этот индекс поднимается выше двух, мы наблюдаем спад. Не всегда, но когда он туда попадал, наступали плохие времена. Но этого не прогнозируется до конца 2020 года. Итак, друзья, медведи кричат и кричат. Этого не произойдёт. Мы всё ещё на бычьем рынке.
Теперь посмотрим на отдельные товары.
Говоря об акциях, перейдём сразу к делу. Мы рассматриваем 27 марта, как переломный момент на рынке со времени моего прогноза в декабре 2018 года.
Похоже, мы подошли к этому моменту. Посмотрите на индикатор ADL (Advance-decline line, AD Line). Хотя в последнее время он был слабым, сейчас он стал чрезвычайно сильным. Если вы ежедневно следили за рынками на этой неделе, вы должны были это заметить. Сейчас ADL находится на новых максимумах, а цена нет. Это говорит, что цена собирается достичь новых максимумов.
Я в лонгах. Я открыл лонги в пятницу (29 марта). Я хочу снова открыть лонги. Так что в краткосрочной перспективе акции США настроены очень оптимистично. Конечно же, и Японии.
Nikkei
Давайте посмотрим на Nikkei.
Наш рыночный прогноз показывает, что мы определили этот минимум довольно хорошо. С точки зрения циклов, мы находимся на минимуме цикла, что предполагает движение вверх. И действительно, профессионалы начали покупку. Это не совсем зона покупки, но, безусловно, достаточно близко, чтобы сработал сигнал на покупку. Я думаю, это означает, что мы можем пойти гораздо выше. Мы верим, что здесь, в LNL Publishing мы увидим новые максимумы Nikkei.
Соевая мука
Рассмотрим рынок соевой муки, возвратившись в 2009 год.
Несколько вещей на которые следует обратить внимание.
В конце первого квартала каждого года, на этом рынке наблюдается сильная тенденция к росту. Вы можете это видеть в 2010 году. Не очень хорошо в 2011 году. В 2012 году.
Вы можете увидеть ещё несколько интересных моментов. Дополнительная красная линия внизу — это чистые длинные позиции хеджеров (Commercial Net-Long). Когда открыто много таких длинных позиций — на рынке возникает большое ралли. На графике это когда нижняя красная линия касается/почти касается чёрной линии, или заходит за неё. Чистые длинные позиции в течение длительного времени — также большое ралли.
Перенесёмся вперёд во времени, в 2016 год. Мы снова увидим сезонное ралли и сильное влияние чистых длинных позиций хеджеров на рынок.
Давайте уточним, где мы сейчас находимся. Мы находимся в начале очень сильной сезонной тенденции — конец первого квартала. И, что ещё более важно — хеджеры покупают. Я считаю, что это чрезвычайно бычий сигнал.
Поэтому я хочу купить соевую муку.
На самом деле, мука была самой сильной из зерновых. В то время как остальные ушли на новые минимумы или приблизились к ним, мука держалась гораздо лучше.
Взгляните на нашу линию аккумуляции, сочетание цены, открытого интереса и объёма. Она гораздо выше, чем когда цена вернулась в эту область. Это бычий сигнал.
Trend of momentum, голубая линия, начал немного повышаться. Мы базируемся на моём Percent R. Думаю, что это сигнал к росту.
Таким образом, поход выше максимума четверга, может дать краткосрочный вход, выше пятничного максимума — войдя в понедельник. Ищите линии тренда, идущие вниз, если этого не произойдёт в понедельник. Но я настроен агрессивно на рост соевой муки.
Швейцарский франк
На валютном рынке швейцарский франк внезапно стал самым сильным и доминирующим. Давайте рассмотрим сигналы на покупку.
В конце концов, Percent R находится в зоне покупки. Trend of momentum начал двигаться вверх. Где мы можем встать в лонг? Выше самого высокого максимума за последние два или три дня. Мы видим большое движение вверх и откат. Линия тренда снижается. Это самая сильная из валют. Отличная возможность встать в лонг по ней и зашортить одну из других. Но пока я хочу купить швейцарский франк.
Австралийский доллар
Следующим рассмотрим австралийский доллар.
Как вы видите, он тоже относительно сильный. Trend of momentum начинает двигаться вверх. Хорошая аккумуляция на этом рынке. Опять же, просто ждём пробития линии тренда. Тренд должен идти вверх, если мы поднимемся выше максимумов четверга. Стопы ставим ниже минимумов четверга.
Сахар
Я считаю, есть потенциал для роста сахара. Trend of momentum, синяя линия, в основном во флэте. Однако, если мы сможем подняться выше пятничного максимума, это будет очень бычий сигнал. Нисходящие линии тренда могут стать сюрпризом для трейдеров, торгующих по теханализу. Так что, в понедельник для вас есть потенциальная сделка. Стоп-лосс — минимумы четверга.
Японская иена
Наша длинная позиция в иене, я думаю, поднимется выше. Мы взяли хорошее движение, откат. Может подняться выше пятничного максимума. Я думаю, это сигнал к покупке.
Индекс доллара
Индекс доллара, я считаю, идёт к росту. Вы можете увидеть наша intermarket forecast technique. Мы давно о нём говорили. И скажем, примерно в середине апреля.
Я думаю, мы преодолеем эти максимумы, откатимся, затем ралли. Поэтому я хочу оставаться в длинных позициях и/или торговать на этом рынке на повышение.
Облигации
Я смотрю на рынок облигаций, и думаю, что рост закончен. Частично, основываясь на моих комментариях о том, что S&P стал настолько сильным на этой неделе с ADL.
И если мы посмотрим на нашу intermarket forecast technique, он показывает, что мы пойдём вниз примерно до 1 мая. Вы также видели прогноз цикла.
Таким образом, что должно произойти — это небольшой отскок, удерживающий пару дней минимумы. Тогда на этих минимумах можно будет открыть короткую позицию. Мы по-бычьи настроены относительно этого рынка достаточно длинное время. Торгуйте с очень близкими стопами, или просто забирайте вашу прибыль.
Медь
Давайте посмотрим на медь. Мы можем сменить символ с GH На YOYO, йо-йо. Она именно так себя и вела. Йо-йо вверх, йо-йо вниз, и обрушилась. Потом снова вернулась.
Наша intermarket forecast technique предполагает, что мы можем уйти вниз к первой половине мая. По меди мы скорее встанем в шорт.
Нефть
И, наконец, что не менее важно — нефть. Я считаю, что этот рынок нефти готов обрушиться. Он перекуплен.
Trend of momentum растёт. Мне это не нравится. Посмотрите на линию аккумуляции. Недавно мы достигли новых максимумов. Однако мы не увидели их в аккумуляции. Действительно, несколько расходится. Так что продаём. Когда? В пятничный минимум. Стоп будет на пятничном максимуме. Я ожидаю, что мы увидим движение этого рынка вниз, возможно, до 26 апреля. И сейчас я хочу встать в шорт. Сейчас самым слабым из энергетических рынков является мазут. Вы также можете увидеть это. Но у нас есть хороший способный специалист и нет накопления на рынке. Я думаю, это создаёт продажи.
Вот и всё. До следующих выходных. Ларри Уильямс желает вам удачи и удачной торговли!
P.S.
Благодарен всем за внимание!
Следующие серии Ларри ТВ на канале t.me/nakeye
Обратная связь по переводу, замечания, предложения: https://forms.gle/syK84p1by24U8UB36
Любая информация на этой странице не является инвестиционной рекомендацией или финансовым советом, не является рекомендацией к покупке, продаже или удержанию какой-бы то ни было позиции.