Вебинар 2. Поведенческая экономика: как избегать ловушек

1.    Как отказаться от покупки на распродаже? Если это действительно выгодно, но эта вещь не нужна.

Есть один простой способ — не оплачивайте покупку сразу. Особенно, если речь идет о крупных суммах. Рекомендую обдумать эту идею хотя бы до вечера, прежде чем принять решение. В интернет-магазине можно положить товар в корзину и оформить заказ позже. Что касается торговых центров, иногда достаточно погулять час-другой и возвращаться за покупкой уже не захочется. Здесь важно, чтобы ваше «рацио» договорилось с «эмоцио».

Рекомендации, как противостоять соблазну распродаж, вы найдете в этом лонгриде: https://fincult.info/article/kak-razglyadet-ulovki-marketologov-i-perestat-pokupat-nenuzhnye-veshchi/

2.    Стоит ли бороться с когнитивными издержками и искажениями? По сути, их существование оправдано эволюцией. Тот же самый «‎эффект страуса» направлен на то, чтобы уберечь психику от перегрузок.

Вы правы, мы не можем все время использовать Систему 2 мозга, это связано с большими перегрузками. Поэтому большую часть времени работает Система 1, которая периодически и попадает в «когнитивные ловушки». Нужно ли с ними бороться? Ответ очевиден — нужно, но не со всеми. Есть безобидные искажения, с которыми мы нормально уживаемся, как в примере trade-in. Эта ситуация не несет нам ни морального вреда, ни финансовых потерь.

Но есть разрушительные ловушки, мешающие человеку адекватно воспринимать реальность и обрабатывать информацию. Тот же «эффект страуса» может сыграть злую шутку в ситуации с инвестированием. Допустим, вы решили вложить средства в компанию, опираясь только на положительные отзывы, игнорируя все подозрения и опасения других инвесторов в сети. На деле фирма оказалась финансовой пирамидой, а вы остались без денег.

Чтобы не попадать в такие опасные «ловушки», всегда берите время на обдумывание решения. Это поможет минимизировать риски и возможные потери.

3.    Как обращаться к медленной системе мышления при когнитивной перегрузке? В мире слишком много триггеров, мультизадачности, и это бывает трудно, легче руководствоваться интуитивной системой. Как заставить мозг в такой среде не увиливать от выполнения логических задач?

Переключение между системами не происходит по щелчку. В ситуации мультизадачности и загруженности это особенно трудно. Выработайте привычку - не принимать серьезных решений, когда вы перегружены и устали. Кстати, часто даже самые финансово грамотные люди именно в ситуации перегруженности переходят по фейковым ссылкам, пересылают деньги мошенникам и совершают другие ошибки. Устали — пришло время для отдыха. Отдохнули — можно вернуться к делам. И, конечно, правило 10 секунд никто не отменял. Среднее время переключения между Системой 1 и Системой 2 мозга меньше 10 секунд. Поэтому стоит досчитать до 10 прежде, чем принять решение.

4.    Скажите, пожалуйста, а есть ли отечественные экономисты, аналитики, которые изучали (изучают) поведенческую экономику и ее вписанность в российскую? Это очень актуально.

У нас есть свой авторитетный основоположник поведенческой экономики – Ахмед Исмаилович Китов со своим фундаментальным исследованием «Психология хозяйственного управления», изданным в 1984 году. По значению величина и глубина его исследований сопоставимы с исследованиями Канемана. Причем работы Китова появились в то же время, когда начали публиковаться первые результаты исследований Канемана и Тверски.

В начале 2000-х годов была издана книга Н.Б. Рудыка «Поведенческие финансы, или Между страхом и алчностью», которая является важным пособием, в деталях раскрывающим теоретическую базу знаний по новой и неведомой для российского финансиста дисциплине.

Основные центры изучения поведенческой экономики связаны с высшими учебными заведениями страны (прежде всего Москвы). К ним, в частности, относится: «Международная лаборатория экспериментальной и поведенческой экономики» (НИУ ВШЭ), МГУ им. М.В. Ломоносова (отдельные курсы и специалисты на экономическом и социологическом факультетах, а также на факультете психологии), РАНХиГС (особенно филиал в Саратове), «Лаборатория поведенческой экономики и аналитического консалтинга» (РЭУ им. Г.В. Плеханова) и «Исследовательская группа по проблемам поведенческой экономики» (ГУ «Дубна»). Кроме того, существует «Лаборатория исследования поведенческой экономики» в Институте социально-экономических проблем населения им. Н.М. Римашевской ФНИСЦ РАН (т.е. в академической научной среде) и «Лаборатория нейронаук и поведения человека» в ПАО «Сбербанк» (т.е. в частном секторе).

5.    Вопрос о ключевой ставке Банка России. Как повышение или понижение ключевой ставки ЦБ влияет на поведение человека (потребителя)? Следует ли потребителю вслед за изменением ключевой ставки мгновенно принимать решение об открытии/закрытии/переоформлении вкладов, взятию/погашению кредитов? Или в таких ситуациях, прежде чем принять какое-либо решение, потребителю тоже необходимо «досчитать до десяти»?

Здесь нужно считать не до десяти, а до ста. Конечно, никто не даст верный совет, открывать или закрывать вклад, брать ли кредит. Всё зависит от вашей финансовой ситуации и от обстановки в экономике в целом.

Возьмем пример с переоформлением вклада. Небольшое повышение ставки не сыграет особой роли, а вот мгновенное решение о переоформлении вклада может принести убыток. Досрочное закрытие вкладов в большинстве банков сопровождается потерей процентов. Так есть ли смысл открывать новый со ставкой всего на 1% больше, если вы не получите проценты за предыдущие месяцы?

Что касается кредитов — конечно, выгоднее оформлять их, когда ставка низкая. Но это вовсе не означает, что при снижении ключевой ставки нужно срочно бежать и брать кредит, который даже вам не нужен. В финансовых вопросах должен быть здравый смысл, старайтесь сохранять холодную голову и оценивать каждое решение критически.

Подробнее узнать о влиянии ключевой ставки на нашу жизнь можно здесь:

https://fincult.info/article/denezhno-kreditnaya-politika-i-klyuchevaya-stavka-kak-oni-svyazany-i-na-chto-vliyayut/

6.    Если разделить предпринимателей на «любителей» и «профессионалов», какова вероятность, что любители будут успешнее в ведении бизнеса?

Это, наверное, риторический вопрос. Успешность ведения бизнеса зависит от очень многих факторов. Известны примеры стартапов, сделанных «на коленке», которые вышли на мировую арену и завоевали любовь потребителей. Известны и обратные примеры.

А в целом предпринимательские способности вообще выделяются в отдельный фактор производства наряду с такими ресурсами как труд, земля, капитал, информация. Таким образом, шанс на успех есть как у «профессионалов», так и у «любителей».

7.    Когда ты только начнешь вырабатывать привычку Stop loss, стоит ли бояться своих действий и решений, чтобы выработать привычку?

Stop loss как раз минимизирует влияние ваших эмоций на ваше поведение. Страшно, когда непонятно. А Stop loss наоборот делает ситуацию предсказуемой. Вы уже знаете, что произойдет, если реализуется негативный сценарий. Принимать решение и действовать в этом случае становится легче.

8.    Какие существуют подходы, чтобы минимизировать финансовые риски для физлиц?

Принимая любое финансовое решение, возьмите время на его обдумывание. Это правило без исключений, будь то инвестирование, оформление кредита или покупка авто. От идеи до принятия решения должно пройти минимум 3 дня.

В этот период происходит сбор и обработка информации: вы изучаете организацию, с которой собираетесь сотрудничать, сравниваете предложения на рынке, цены на них, изучаете договор, задаете вопросы. И только после этого принимаете решение, взвесив все плюсы и минусы. Это простая схема поможет минимизировать риски.

Что касается конкретно фондового рынка, здесь есть несколько золотых правил. Соблюдая их, вы можете стать успешным инвестором:

— Не вкладывайте последние деньги в рынок

— Не поддавайтесь эмоциям. Это сложно, но вполне реально

— Не кладите все яйца в одну корзину, то есть диверсифицируйте вложения

— Не доверяйте обещанию «бесплатного сыра»

— Проверяйте финансового агента на наличие лицензии, внимательно прочитайте договор, ознакомьтесь с отзывами клиентов

— Если сами не готовы тратить время на анализ рынка, воспользуйтесь услугой доверительного управления или фондами

— Помните, что предыдущая доходность не гарантирует доходность в будущем

— Трезво оцените свою терпимость к риску. Чем выше потенциальная доходность, тем выше риск!