Стейкинг

Что такое стейкинг?

Очень грубо говоря, стейкинг — это депозит, как в банке, только на блокчейне. У этих депозитов бывают разные цели и применение, но суть одна — хранить, чтобы получать проценты. Здесь главное понимать, откуда берутся эти проценты, и можно ли на этом прогореть.

Сейчас будет немного сложно, но советую разобраться:
Помните, что майнеры биткоина получают награды за свою работу, относительно того, сколько транзакций они обрабатывают?
То есть сколько они поработали, столько и заработали. Такой алгоритм называют консенсусом Пруф-оф-Ворк (PoW), что переводится, как "доказательство работы".

Существуют и другие алгоритмы консенсуса, второй по популярности после PoW — Пруф-оф-Стейк (PoS), что в переводе — "доказательство владения".
Вот как он работает:
Майнеры проделывают ту же работу, что и в предыдущем примере, но зарабатывают больше те, кто больше держит монет того блокчейна, который валидирует.

Давайте попробуем разобраться на примере:
Думаю, все уже слышали про блокчейн Полкадот, и алгоритм консенсуса в нём — PoS. Для того, чтобы быть успешным валидатором этой сети, каждый майнер должен заблокировать (застейкать) в специальной "программе" большое количество монет DOT — главной монеты блокчейна. И механизм сети работает так, что чем больше у майнера монет в стейкинге, тем чаще ему выпадает возможность завершить блок, и получить за это хорошую награду от самого блокчейна. Речь идёт о замораживании миллиардов долларов.

Откуда же у майнеров такие деньги?
Дело в том, что абсолютно каждый владелец монеты DOT, может отдать (застейкать) любое её количество майнеру, или нескольким, а они, в свою очередь, поделятся с ним прибылью от закрытия блоков. Вот такая математика)

В чём плюсы такого вида консенсуса?

1. В отличии от PoW, этот метод валидации не требует высокой вычислительной мощности машин
2. Если майнер решил сжульничать, и подменить информацию в блоке, другие валидаторы непременно это заметят, и тогда этот майнер будет оштрафован самим блокчейном, и у него заберется некоторая часть токенов из стейкинга.

По моему, описанное выше — тема очень даже интересная, но в крипте стейкинг имеет еще некоторые формы, например, как получение наград за то, что вы просто не продаёте монеты.

Стейкинг на бирже

Рыночные отношения строятся на спросе и предложении, так вот ести предложения больше, чем спроса — конкуренция растёт, цена начинает идти вниз, так как продавцы готовы продавать дешевле рыночной. Чтобы такого избежать, проекты придумали платить холдерам монет за то, что они не добавляют предложения на рынок, а удерживают при себе, тем самым, не давая цене пойти вниз.

Рассмотрим для примера стейкинг на Binance. Биржа предлагает нам два варианта стейкинга: фиксированный и бессрочный.

Начнем с фиксированного стейкинга. Время, на которое вы хотите заблокировать монеты, Вы определяете сами (на скриншоте Вы можете увидеть, какие варианты по локам предлагает Binance), забрать из стейкинга монеты будет можно только по истечению этого строка. Внимательно смотрите на проценты, это годовой процент, за стейкинг на 10, 30, 60 и 90 дней вы получите не годовые, учитывайте это при расчёте своего дохода!

Теперь переходим к бессрочному стейкингу. Не знаю почему у меня Binance назвал его DeFi), рассмотрим его, сравнивая с фиксированным. В отличии от предыдущего, бессрочный стейкинг не имеет каких либо ограничений или фиксированного периода лока монеток, вы, фактически, в любой момент можете вытянуть их оттуда.

Стейкинг в DeFi

Конечно же, стейкинг биржей не ограничивается, и в децентрализованном секторе есть куча сервисов для этого. Возьмём хотя бы, всем известный Панкейксвап.

Если перейти на сайт приложения, нужно нажать кнопку "Earn", затем "Pools", и вы попадёте в раздел стейкинга.

Здесь, например, можно застейкать токен CAKE, и получать такие годовые проценты, как написаны в средней колонке.

Возьмём, допустим, токен High, который мы будем получать за стейкинг кейков.

Для начала нажимаем "Details", затем "Enable", чтобы аппрувнуть токен кейк. Затем вписываем нужную сумму токенов кейк, и отправляем в стейкинг, если они у вас есть конечно.

Вот и всё, теперь вы сможете наблюдать за тем, как вам ежедневно капают деньги за то, что вы ничего не делаете. Да, крипта — очень странная штука)

Но давайте всё таки обозначим риски.

Какие риски?

Один из самых очевидных - это волатильность. Высокая волатильность рынка, может как и сыграть вам на руку, так и в противоположном направлении.
Допустим, я хочу положить в стейкинг 100 DOT, по нынешнему курсу (на момент печати статьи) 100 монет в долларовом эквиваленте равны 2000$, при стейкинге мы обязательно должны учитывать тенденции и атмосферу рынка, потому что наши 2000$ могут превратиться как в 200$ так и в 20 000$.

Второй фактор риска - это недобросовестные валидаторы. когда вы стейкаете свои монеты, вы должны обязательно помнить о том что даете разрешение валидатору распоряжаться вашими деньгами. Недобропорядочный валидатор может просто отказать Вам в выплате, будьте осторожны с выбором площадки для стейкинга!

Третий фактор риска — это банальная потеря аккаунта. Если вы стейкаете на бирже, то вы должны осознавать, что доступ к вашим активам вы имеете по средству доступа в ваш аккаунт, и потеряв его вы лишаетесь всех средств, которые были на нем, в том числе и тех, что находятся в стейкинге.

И последний фактор риска это возможность централизирования сети. Мы уже выше говорили о том, что блок выбранного валидатора отправляется на сравнение с остальными блоками и если остальные подтверждают его правильность, то блок принимается. таким образом, если сеть, в которой вы стейкаете, маленькая, то есть шанс, что какой-то валидатор забрал себе 50%+ вычислительной мощности сети и сам тепе