Статья аб рынке и аб тех, кто абжёгся

Мои старые статьи:
http://telegra.ph/10-sovetovpravil-dlya-nachinayushchih-kriptoinvestorov-02-10 - 10 советов новичкам (зима 2018)
http://telegra.ph/10-sovetovpravil-dlya-nachinayushchih-kriptoinvestorov-CHast-2-02-20 - еще 10 советов новичкам (зима 2018)
https://telegra.ph/CHto-takoe-kotleta-i-s-chem-eyo-edyat-04-24 - про депозит (апрель 2018)

Умные люди говорят, что лучшая форма обучения себя - это обучение других. И это действительно так, в жизни было много примеров.

Когда кто-то учит другого (претендуя на качественное обучение, а не скам), он упорядочевает свои мысли, систематизирует свои знания, повторяет всё, что знает.

Наверное, цель этой статьи и состоит в том, чтобы упорядочить тот хаос, который сейчас у меня в голове.

Я знаю тему, но не знаю, о чём буду дальше писать, разберёмся в процессе.

Обсудим-с.

1) Что с вами/со мной не так?

2) Где мы сейчас и есть ли шанс?

3) Погадаем на кофейной гуще.

4) Эфиру конец?

5) Что делать сейчас?

Все мы сидим в больших просадках: 70-80-90% в USD. Наверное, единицы умудрились сохранить свой депозит и пронести его через этот отвратительный год и... это нормально.

Для многих из нас криптовалюты были единственным инвестиционным опытом в жизни, а бычий рынок 2017 года - единственным рынком, который мы видели.

Все слышали историю про индейку на день Благодарения? Вот мы и оказались индейкой.

Логично, что инвестиционный подход человека строится на том, что он наблюдает, а наблюдали мы с вами в 2017 году период благополучия и иксов.

Что будет, если папуаса из Новой Гвинеи завести в Сибирь в дикий холод? Правильно, он будет не готов к этому, несмотря на то, что, возможно, кто-то из его соседей-папуасов рассказывал про "таинственную белую субстанцию, которая обжигает без огня".

Но мы же "смарт" инвесторы, мы же читали про медвежьи рынки. Внимательно прочитайте и усвойте информацию из картинки ниже:

Спустимся сразу к самой последней строчке. Вот, где большинство оказалось. Мы что-то слышали или читали про безжалостный медвежий рынок, но не имели возможности прожить его, пропустить этот опыт через себя.

Что же, поздравляю, эта возможность у нас появилась. И тут мы выделим первую мысль, на которую я бы хотел сделать акцент:

ЕСЛИ У ВАС НЕ БЫЛО ИНВЕСТИЦИОННОГО ОПЫТА, ТО БОЛЬШАЯ ПРОСАДКА В ТЕКУЩЕМ ПОЛОЖЕНИИ РЫНКА - ЭТО НОРМАЛЬНО

Истории всех успешных людей изобилуют этапами, когда они испытывали материальные и душевные кризисы, теряли деньги, полностью разорялись и еще были должны. Их отличие от неуспешных в том, что они двигались дальше, а не забивались в угол с причитаниями "вай-вай-вай, всему конец". Выбор за вами, в какой клуб вступить. Но, как мне кажется, при текущей ситуации рынка статью эту будут читать те, кто уже претендует на первый клуб.

Мы также знаем истории про крупные кризисы, начиная с 29-го года и заканчивая доткомовским и ипотечным. Прошу заметить, что те, кто выбрался из кризисов со штанами имели много возможностей заработать и приумножить свой капитал в последующие годы.

Кто выбрался живым и с какими-то деньгами...

Знаете почему люди выкидывались из окон? Я тут вижу две причины:

1)они вели опасные маржинальные игры. При игре с маржой, если цена пошла не в вашу сторону и у вас нет стопа (нет мозгов), то брокер (биржа) заберёт всё, и может получится, что вы будете должны миллионы (пока что это не касается криптовалютного рынка). Как тут не сходить на прогулку в окошко? Хотя я бы в такой патовой ситуации просто свалил бы в вышеупомянутую Папуа - Новую Гвинею и жил под другим именем, нюхал цветочки, нашел бы себе папуску - в любом случае это лучше, чем высокорискованные шутки с гравитацией.

2) они теряли то, что не могли себе позволить потерять - последние деньги. Это распространённая проблема и у неё много форм: люди несут все деньги в рынок, люди не забирают с рынка деньги на жизнь, берут деньги в долг, продают последнее и несут в рынок, вкладывают в сделку слишком много, и, самое главное, рискуют тем, что им нужно ради того, чтобы заработать лишнее.

Тут мы выделим вторую и третью мысль, на которую я бы хотел сделать акцент:

ЧТОБЫ ЗАРАБОТАТЬ ДЕНЬГИ, КОТОРЫЕ ВАМ НЕ НУЖНЫ, НЕЛЬЗЯ РИСКОВАТЬ ДЕНЬГАМИ, КОТОРЫЕ ВАМ НЕОБХОДИМЫ.

МАРЖИНАЛЬНАЯ ТОРГОВЛЯ УБИВАЕТ ЛЮДЕЙ, В ПРЯМОМ СМЫСЛЕ ЭТОГО СЛОВА.

Так что, если вы живы и у вас есть кусок депозита, то вы в игре и у вас есть шанс побороться за своё место на рынке.

За сим, первую часть считаем оконченной, я надеюсь, что вы освободили себя от терзаний: "какой же я лох, что всё не вывел", поняли, что надо учиться и двигаться дальше и осознали критические ошибки, которые делать не стоит.

В качестве домашнего задания рекомендую взять бумажку и по пунктам написать, что вы сделали не так, какие уроки извлекли и что больше не будете делать. Или можно видео снять - послание себе же будущему: расскажите, как всё плохо и что бы вы хотели сообщить себе на бычьем рынке от себя с медвежьего рынка. В нужный момент этот анализ поможет.

Начну с дисклеймера:

КОГДА ЧТО-ТО ЗВУЧИТ РАЗУМНО, ЭТО НЕ ЗНАЧИТ, ЧТО ВСЕ ДЕЙСТВИТЕЛЬНО ТАК

Этот вывод я сделал на огромном количестве наблюдений за бесчисленными прогнозами и вангованиями. Это же касается и моей попытки впихнуть происходящий хаос в какие-то рамки. Так что почитайте информацию ниже, но меня не слушайте.

До того, как сделать предположение, где мы можем оказаться, я хочу ввести несколько констант.

1) Рынок цикличен и в истории почти никогда не происходило ситуации, когда ВЕСЬ рынок уходил в нули и не возвращался.

Я слышал две такие истории - это тюльпаны и какие-то коллекционные игрушки в США где-то в 90-ых (не помню уже названия). И последнее время появилось много "вангователей" ("идиотов") которые кричат нам о том, что тюльпаны не вернулись на хаи и у нас такая же история. Я не знаю, где мозги у этих людей (знаю, мозгов нету), но как можно сравнивать грёбаную луковицу, единственное предназначение которой спекуляция и посадка в землю (эстетическое наслаждение), с Биткоином (про Эфир поговорим ниже), у которого огромные преимущества (и некоторые недостатки) перед всеми деньгами, которые существовали у человечества до сегодняшнего дня.

Так что презюмируем, что рынок на нули не пойдёт и шанс возврата на ATH высок, хоть мы и не знаем сроки. Если вы считаете, что все идёт на нули, то что вы тут делаете?

2) Если мы видим популярный прогноз в СМИ или у инфлюенсеров - то так НЕ будет.

Исторически так сложилось, что большинство ошибается. Эта презумпция позволит нам сократить круг возможных сценариев. Поэтому, если вы видите, что вам уже пару месяцев скармливают нарративчик "Биток идёт на 1к", то можем вычёркивать этот сценарий из списка возможных.

Какое ключевое событие произошло у нас в ноябре? Мы пробили 6к. И все вдруг заговорили про многолетний медвежий тренд, значит, высоки шансы, что этого не будет.

В связи с вышесказанным:

КОГДА ВАМ В ГОЛОВУ ПРИХОДИТ КАКАЯ-ТО МЫСЛЬ, ЭМОЦИЯ, ЖЕЛАНИЕ ПРОДАТЬ - ЭТО ЖЕ ЖЕЛАНИЕ И ЭМОЦИЯ ВОЗНИКАЕТ У ТЫСЯЧ ДРУГИХ ИНВЕСТОРОВ

Следует оговориться, что вы не должны быть опытным инвестором с многолетним опытом в том числе на финансовых рынках, потому что в таком случае вы будете знать, как всё работает. В противном - все ваши решения эмоциональны и продиктованы атмосферой в СМИ и настроениями других инвесторов.

Что в таком случае делать? Не делать то, что вам импульсивно хочется сделать. Думать, смотреть по сторонам.

Самым адекватным сценарием из слышанных мною, я считаю, - сценарий халвинга. Почему? Потому что представьте на секунду, если бы вы были на этом рынке несколько медвежьих циклов. Скорее всего вы бы уже сколотили себе состояние, разобрались полностью, как тут всё работает и... использовали халвинг как единственную аппаратную отсечку циклов Биткоина - этакий непубличный сговор меньшинства, чтобы брить большинство. Это похоже на то, как два опытных покериста увидели фиша за столом, переглянулись, одобрительно кивнули друг другу головой и начали методично его брить.

Этот сценарий попадался мне не часто и выглядит он обоснованным, поэтому возьмём его как основной.

В соответствии с этим сценарием мы нащупаем дно в течении 5-6 месяцев, вернёмся на ATH примерно под халвинг (май 2020) ну а дальше нас ждёт параболический тузэмун.

Но есть одна фундаментальная проблема: люди пытаются втиснуть будущее в историю прошлого, а на самом деле абсолютно не факт, что так будет. Из последнего яркого примера мы можем вспомнить ноябрь, который был самым профитным месяцем исторически. Дождались тузэмуна? Я дождался - ноябрь был самым убыточным месяцем за весь 2018 год.

Так что введём третью константу:

3) Исторические данные влияют на будущее гораздо меньше, чем нам кажется. Следовательно, высока вероятность, что в этот раз будет как-то не так, как было раньше. Особенно это касается просто фактов, а-ля "ноябрь был прибыльным, потому что ноябрь был прибыльным", "дно в 2014 году было 1,5 года, потому что так было" и прочее.

Значит, что нам остаётся. Как-то собрать воедино всё, что мы знаем, пытаясь исключить фантазии:

- халвинг - это отсечка во времени забитая в самом коде, а не чьё-то желание или воля, так что его всё же будем принимать в расчёт;

- на Q1 2019 у нас как минимум три безумно крупных события: Bakkt, фьючерсы Nasdaq, ETF (всё это могут переносить);

- рынок безумно перепродан и у крупных игроков есть к нему интерес. Такие выводы мы можем сделать по развитию инфраструктуры и вкладываемым суммам (если в СМИ пишут правду, а не получится, что в Q1 2019 Голдман Саксы выйдут и скажут "сорри, мы в индустрии с 2013 года и весь 2018 кормили вас историями чтобы разгрузиться об ваши головы");

- та капитализация и та инфраструктура, которые были в 2017 не могли позволить сколотить действительно большие деньги всем тем, кто сейчас пытается влезть в индустрию. Почему? Потому что для действительно крупных игроков капитализация рынка даже в 1 триллион - это низколиквидный рынок.

Значит, по многим признакам у нас что-то будет в Q1 2019. А что там будет, зависит от того, что произойдёт до этого. Если мы падаем или флэтим до запуска институциональных продуктов, то после запуска можно ожидать рост. Если мы сильно растём, то после запуска может сработать "покупай на слухах, продавай на новостях". Но что-то как-то не сильно у нас наблюдается рост "на слухах", так что я больше за первый сценарий.

Добавим в этот сценарий вот что: зимой, когда мы ожидали листинг на какой-то крупной бирже, токен рос до листинга и даже рос на самой бирже, затем он рос только до листинга, а в последнее время он растёт после анонса и сливается за пару дней до листинга. Знаете почему? Потому что никто не хочет быть "последним в вагоне" и народ начал перестраховываться и делать всё "чуточку заранее".

Это же может сработать и в обратную сторону: мы увидим какой-нибудь крупный анонс или анонсы и это сработает как триггер на покупку - "лучше я куплю чуть раньше, буду умнее других". А дальше у нас возникает вопрос: будет ли это движение массовым и способно ли оно развернуть рынок или это будет exit pump - тут уже решайте сами.

Приправим это всё пунктиком про "не так, как обычно" и можем подвигать халвингский сценарий в сторону "быстрее-медленнее" чем было раньше - перенесут, растянут, что-то не одобрят и прочее. Но слишком много стрелок сходится на Q1 2019, слишком много.

Самое неожиданное - все планы отменяют и рынок разворачивается. Аха, не ждали?

Нет, и последним аргументом в эту пользу для меня явилось то, что на последний Devcon (начало ноября, 200$ за Эфир) купило билеты 4к технарей, а желающих купить было 40к. Это монета, которой люди действительно готовы оплачивать товары/услуги, у неё огромное комьюнити разработчиков и верных холдеров, сильный сетевой эффект, большой объем торгов - всего этого нету... ни у чего кроме BTC.

Эфир ведёт себя настолько отвратительно, потому что текущая резня для него - первый медвежий рынок. Количество дураков, у которых оказался Эфир, слишком возросло за последние 2 года. Сама монета тоньше по капитализации, поэтому острее воспринимает циклы.

Так что получите 93% коррекцию и распишитесь (и не факт, что не будет ниже).

Что касается остального... не хочу вас расстраивать, но всё что за пределами BTC и ETH - это казино. Если вы хорошо диверсифицированы, то какой-нибудь шиткоин может выстрелит и вытащит портфель из задницы. Но если у вас 4-6 сомнительных щитков и всё... то мне всё же придется вас расстроить. Шансы есть, но их не так много, как всем нам хотелось бы.

Подчёркиваю, слово "сомнительных", если вы плотно следите за своими проектами (да кто так делает? тьфу ты) и видите активность, разработку, новости - то ваш проект уже впереди 95% СМС.

У меня есть правило, которое я сам для себя придумал, вот как оно звучит:

ЕСЛИ ТЫ ПРОДАЛ НА ATH, НЕВАЖНО КУДА ПОШЛА ЦЕНА - ТЫ ВСЁ СДЕЛАЛ ПРАВИЛЬНО. ЕСЛИ ТЫ КУПИЛ ХОРОШУЮ МОНЕТУ (читай BTC, ETH) НА СИЛЬНОЙ КОРРЕКЦИИ, НЕВАЖНО КУДА ПОШЛА ЦЕНА - ТЫ ВСЁ СДЕЛАЛ ПРАВИЛЬНО.

И НАОБОРОТ

Я думаю, я ответил на вопрос. Соединив два совета, первый про "все думают о том же, о чём и вы" и второй, вышеозвученный, мы приходим к выводу, что сейчас надо покупать или, если нет денег, как минимум не продавать.

Да, гарантий никаких, но я знаю вот что - в среднем, если я буду следовать этому правилу, я буду на три головы впереди того, кто ему не следует.

Пойдём ли мы на 1к? Хз, но если я продам сейчас, на полуторогодовом дне - я буду просто полным хомяком.

Почему?

Потому что только хомякам в голову приходит мысль: "таак, мы просели на 80%, а давай-ка я сейчас вот продам, и перезакуплю ниже".

Вы себе представляете, скажем, Уоррена Баффета который сидит и думает "ооо, продам-ка я на полуторогодовом дне и куплю ниже" - посмотрите как это звучит, абстрагируйтесь от страха и паники. Звучит, как полный дибилизм.

Так что всё, момент упущен. Когда есть только одно правильное решение, то и выбирать не приходится. Вот выход на вразумительном отскоке - это уже другой разговор.

"Но 4 месяца назад Эфир стоил 400 и это тоже было дно, сейчас я бы был х4". Да, это так. Но если бы я продал тогда, то нарушил бы вышеозвученное базовое правило - к такому риску жизнь меня не готовила.

А про "перезакуплю ниже" - это очень даже органические мысли хомок. Знаете почему люди продают и покупают по любым ценам? Потому что продавец верит в то, что будет ниже, а покупатель в то, что будет выше текущих цен и они пытаются друг друга в этом убедить. Поэтому в момент, когда надо действительно покупать, со всех сторон вам будут сцать в уши, что будет ниже - СМИ, инфлюенсеры, соседи хомячки и... вы сами. Вы сами будете в это верить.

Точно так же, как нам сцали в уши в декабре 2017, что биток будет 100к до конца 2018. Один в один, только знак + поменяли на -.

И в завершение этой статьи я бы хотел показать конец бычьего рынка по BTC всем ловцам дна:

Я выделил свечи и объём разворотной недели, и какие призраки разворота мы там видим? Никаких. На предыдущей коррекции объем был выше и свечи агрессивнее. Отрисуем ли мы явное дно сейчас? Будет ли у нас очевидная аккумуляция? Хрен его знает. То что "рынки почти не разворачиваются V-образно не значит, что так не будет в этот раз. Возможно пример не совсем хороший, ибо я показал верхний разворот, а нас ждёт обратный. Просто сделайте из верхнего примера вот какой вывод: умные деньги постараются сделать всё возможное, чтобы вы были последним, кто поймет, что мы разворачиваемся.

Если сказать положа руку на сердце, то я тоже верю, что отрисуют нам дно, но это моё мнение, а не факты.

А факты в том, что 93% по Эфиру и 80% по BTC - это отличные скидки, чтобы прицеливаться к покупкам хотя бы на часть от планируемой суммы.

P.S. Ну и позволим себе совсем уж непотребства. Включим хомячий сонар и погадаем, где у нас дно.

Вариант 1: самый невероятный, самый малорассказываемый, самый мозговыносящий... дно было 25 ноября. Почему? Потому что никто об этом не говорит - пробитие 6к убило веру. Но, если честно, у меня на каждом "дне" похожие мысли)))

Вариант 2: 3200-2800. Почему? Чувствуется какая-то недосказанность, недобритость что-ли. Шерсть на заднице мешает, когда на стуле сижу. Будет этакий дембельский аккорд, финальный вынос. Но, если честно, у нас на каждом выносе говорят, что будет еще один финальный вынос.

Знаете эти идиотские пари, когда 2 человека спорят на BTC, где будет цена BTC?

Они договариваются примерно так: если цена BTC через пять лет выше 20к, то А должен Б 100 Битков (то есть 2+ миллиона долларов), а если ниже (скорее всего копейки, пускай 100 баксов), то Б должен А 100 Битков (то есть 10к долларов). Получается, что Б заключил пари с невероятным мат. ожиданием на выигрыш.

Тоже самое касается и моего P.S. Если я прав, то можно будет сказать "о, смотрите, он попал в дно", а если не прав, то летим мы в анальные приключения и на рынке почти не останется людей, которые скажут "очередной фантазёр".

Но я всё же не буду использовать своё явное преимущество такого прогноза, а скажу прямо - прогнозы пальцем в небо, поэтому я фантазёр в любом случае=).

Хочется верить, что двигатели прогреты уже сейчас и вокруг них бегают дядечки в костюмчиках, натирают ракету полиролью, просто закрыв это дело грязной вонючей тряпкой и почти ничего нам не показывают.

Вопрос лишь в том - это копеечное представление цирка-шапито или там генеральная репетиция взлёта.

Да, мысли действительно упорядочивает, аж сам поверил в свои сказочки.