Портфель шеф-редактора InvestFuture
Привет! На связи Антон. Продолжаем полюбившуюся вам рубрику - портфель шеф-реда. Месяц назад я рассказывал о своих действиях на рынке в марте и оказался прав по всем фронтам, что приятно.
Во-первых, сыграла ставка перекладывания прибыли из нефтегаза в компании внутреннего рынка – Система, Сбер, Тинькофф, Белуга. Все они отросли лучше индекса нефтагаза (MOEXOG). И были, кстати, в нашей подборке недооцененных бумаг – https://t.me/if_stocks/7034. Ну а АФК и вовсе выделился из всего списка, дав за месяц 30% прибыли, приятно.
2) Второй мой тезис был о том, что сейчас хорошее время для набора позиции по замещающим облигациям. Это скорее хеджирующая позиция, потому что мне некомфортно быть на 100% в рублевых активах. Да, вы найдете много тезисов за то, что рубль будет теперь только расти, доллару конец и т.д… но я родился еще в 90-х, пережил 5 крупных девальваций, поэтому у меня всегда есть валютный хедж.
Так вот, тяжело назвать эту позицию отыгравшей, потому что это облигации и тут нет больших доходностей, но за месяц она тоже себя показала положительно. Во-первых, рубль чутка обесценился.
А во-вторых, прилично подросли вечные бонды Тинькофф, почти на 5% за месяц. Видимо это связано со сделкой по Росбанку и каким то обязательством банка по выкупу этих бумаг. Пока глубоко не разбирался, но обязательно сделаю это скоро.
В марте принял участие в IPO Европлана, заработал свои 15% прибыли и сразу вышел на открытии торгов. Прибыль номинально копеечная, учитывая аллокацию, около 7 тысяч рублей.
Месяц получился очень "жирным" с прибылью около 8% на портфель. Вот бы так каждый месяц 🙂
Что планирую делать? Большую долю портфеля (около 10%) запихнул в бумаги X5 под редомициляцию и возобновление торгов через пару-тройку месяцев. Я осознанно заморозил деньги на этот срок, потому что вижу огромный апсайд от текущих цен. Когда уйдет навес нерезидентов и весь негатив иностранной прописки, можно ждать хорошего роста. Торопиться некуда.
Пока остаюсь преимущественно в компаниях внутреннего рынка, пофиксив часть прибыли (например в АФК). Будем наблюдать за тем, как рынок себя поведет… пока пахнет коррекцией, поэтому часть денег перевел в облигации и фонды ликвидности.
Не будь как Антон, инвестируй долгосрочно :) В спекуляциях много риска. Для долгосрочных инвесторов у нас есть классная подборка – https://t.me/if_stocks/6721