Оценка криптобирж на предмет wash-трейдинга.

Wash-трейдинг относится к форме рыночных манипуляций, когда объёмы инструмента намеренно искусственно завышаются, чтобы исказить в нём данные о существующей ликвидности актива и спроса на него.

На примитивном уровне это делается очень просто: два "счёта" договариваются, чтобы одновременно покупать и продавать определённый инструмент, совершая встречные сделки, которые в конечном итоге отобразятся в биржевой ленте как обычные сделки на покупку и продажу, хотя собственника актив по итогу не меняет.

Отдельными проектами может завышаться интерес инвесторов к проекту путём утверждений, что их двусторонние рынки существуют в больших объёмах, чем на самом деле, таким образом, способствуя повышению цен и объёмов торгов.

Менее качественные биржи могут находиться в сговоре или даже участвовать в стимулировании или облегчении wash-трейдинга, в попытке продемонстрировать более высокий уровень коммерческого успеха проекта или биржи для дальнейшего привлечения дополнительных инвесторов к призрачной ликвидности, которой на самом деле даже не существует.

Традиционный же мир финансов сочетает в себе технологии надзора за рынком, а также законы по борьбе с мошенничеством в большинстве развитых стран мира, которые в итоге эффективно борются с отмыванием денег и распространёнными рыночными манипуляциями.

Ранее Blockchain Transparency Institute, Bitwise Asset Management и другие организации уже проводили исследования о манипуляциях с объёмами торгов на крипто-биржах, но аналитики Alameda Research в своём отчёте, собрав данные всех известных криптобирж, проверили их с помощью определенных критериев и методов оценки на предмет фальсификации объемов торгов. Из этого отчёта нас как трейдеров, думаю интересует только высший бал - "5" в колонке "Score".

По мере роста внимания регулирующих органов к цифровым активам и связанным с ними поставщикам услуг (например, биржам), некоторые из передовых методов борьбы с мошенничеством и защиты инвесторов вполне могут и должны быть интегрированы в мир криптовалют, чтобы ускорить процесс фильтрации бирж на надежные и ненадежные торговые площадки и способствовать более честным рыночным условиям торговли.

Ro.Man,
MOD.US TRADE

t.me/modustrade