MILLION CHALLENGE - DAY 31

Добрый вечер!

С вами на связи Сергей, продолжаю делиться соображениями о том, что на рынках и как тащить из болота бегемота:)

РЫНКИ

Рынки находятся в противоречии:

• вроде бы ничего страшного вчера или позавчера не произошло (ну, забанили Huawei американцы слегка, а Китай отыгрался на Apple / ну Япония порадовала ростом ВВП и напугала спадом в промышленности)
• в то же время, глобально на горизонте вообще не видно шансов на turanround: Торговая война даже если окончится, все равно весь мир закредитован так что небалуйся и плавно застагнирует
• вот и инвесторам страшно (куда вложить денег на 1-2 года? - непонятно), на рынке правят краткосрочные спекулянты

В моменте мы имеем ситуацию, когда ОПЕК пережал нефть вверх, и может ее ещё долго держать у $70, рынок РФ акций на фоне высокой нефти в рублях и доллара +20% год-к-году стабилен. Спекулянты сметают ОФЗ как горячие пирожки - в случае санкций к госдолгу пирожки станут запретными.

Но все не вечно: рано или поздно нефть скорректируется (из-за действий спекулянтов опять же), ОФЗ разрешат иностранцам только продавать - и вот рубль уже летит кубарем вниз.

Ведь те иностранцы кто купил наши акции и облигации - это же не те, кто вложил на 5 лет:) Они просто смотрят где можно срубить деньжат. Значит убегут также быстро как пришли

Завтра я напишу что думаю по каждому из пунктов (нефть, санкции, рубль) - постараюсь изготовить "карту событий".

КАК ТАЩИТСЯ БЕГЕМОТ

Бегемот тащится нормально: +0.37% за сегодняшний день, ещё 1.4% в загашнике (дивиденды в пути), так что я двигаюсь вверх примерно на 0.75% в неделю.

Смена тактики на более короткие трейды (до 3 мес. на более половины портфеля и 12 мес. на меньшую часть) приносит свои плоды. Также я обратил внимание, что в этом году начал больше шортить. Сегодня как вы могли догадаться из моей публикации - зашортил ММК.

КАКИЕ МЫСЛИ НА БУДУЩЕЕ

Судя по тому что промпроизводтво увязает все глубже и промышленность Китая тормозится, а юань и другие валюты стран-потребителей сырья тонут к доллару, пришло время шортить производителей сырья (или его само).

Это не относится к нефти, т.к. ОПЕК в любой момент может отрегулировать рынок, но для металлов и т.п.

Соответственно, можно играть соответствующие компании "от шорта" - искать отклонения цены вверх и отыгрывать их до поддержек / лавировать между моментами, когда платятся дивиденды и растет рынок.

Также интересная перспектива - это осенний дивидендный сезон: в сентябре-октябре будут решения по дивидендам за полугодие и 9 мес., и в этот период небольшая группа компаний обретет повышенную привлекательность (например, Юнипро, Газпромнефть, Детский Мир, АЛРОСА).