Как потратить $15 000, чтобы заработать $50 000?

Нетворкинг

Внебиржевой рынок — одно из лучших мест, где вы можете оказаться в мире инвестиций. Это закрытая тусовка с дорогим входом, где редко оказываются частные инвесторы со средним капиталом.Сегодня посмотрим, сколько на этом можно заработать.

Как мы проводили анализ?

Чтобы выбрать 10 компаний, описание которых приведено дальше, мы проанализировали списки самых перспективных стартапов от Forbes Cloud 100, Deloitte Technology Fast 500, Top 100 Cyber Security companies, рейтинги Crunchbase, Pitchbook и CB Insights. Из этого широкого списка (более 1000 компаний) мы выбрали 45 и после глубокого анализа оставили 10 лучших.

Тщательный отбор из 45 компаний позволил увеличить показатель средней доходности с 66% до 70% на последнем раунде к цене IPO и существенно уменьшить показатель риска до уровня 15%. В итоге мы получили тестовую модель, основанную на исторических данных, с помощью которой можно сравнить результаты инвестиций в ОТС с другими методами инвестирования за тот же период времени.

Вот примеры 10 компаний.

Pivotal

В июле 2016 года инвестируем $15 000 после раунда С — оценка компании $2,8 млрд. В апреле 2018 года Pivotal выходит на IPO — оценка компании $3,9 млрд. В октябре 2018 (lock up период 6 месяцев) — оценка компании $5 млрд.

В итоге получаем $25 500 (+78% за 2 года), годовая доходность +39%.

Docusign

В июне 2014 инвестируем $15 000 после раунда Е — оценка компании $2 млрд. В апреле 2015 Docusign проводит новый раунд F — оценка компании $3,2 млрд. В апреле 2018 Docusign выходит на IPO — оценка компании $4,41 млрд. В октябре 2018 (lock up период 6 месяцев) — оценка компании $4,68 млрд.

В итоге получаем $51 000 (+240% за 4 года), годовая доходность +60%.

Appdynamics

В январе 2016 инвестируем $15 000 после раунда F — оценка компании $1,9 млрд. В январе 2017 года компанию покупает Cisco за $3,7 млрд.

В итоге получаем $28 500 (+90% за 1 год), годовая доходность +90%.

Crowdstrike

Осенью 2017 инвестируем $15 000 после раунда D — оценка компании $1,5 млрд. В июне 2018 года Crowdstrike проводит новый раунд E — оценка компании $3 млрд. Цена акции выросла на 100%, однако это нереализованная прибыль. Компания запланировала IPO на 2019 год.

Ожидаемая годовая доходность +50%

Okta

Осенью 2015 инвестируем $15 000 после раунда F — оценка компании $1,3 млрд. В апреле 2017 Okta выходит на IPO — оценка компании $1,7 млрд. В октябре 2017 (lock up период 6 месяцев) — оценка компании $2,7 млрд.

В итоге получаем $30 000 (+100% за 2 года), годовая доходность +50%.

Forescout

В январе 2016 инвестируем $15 000 после раунда G — оценка компании $1 млрд. В октябре 2017 Forescout выходит на IPO — оценка компани $800 млн. В апреле 2018 (lock up период 6 месяцев) — оценка компании $1,45 млрд.

В итоге получаем $21 000 (+45% за 2,5 года), годовая доходность +18%

MuleSoft

В июле 2015 инвестируем $15 000 по цене раунда G — $1,6 млрд. В марте 2017 года MuleSoft выходит на IPO по $2,9 млрд. В октябре 2017 (lock up период 6 месяцев) — оценка компании $3,9 млрд.

В итоге получаем $36 000 (+140% за 2 года), годовая доходность +70%.

Duo Security

В декабре 2017 инвестируем $15 000 по цене раунда D — $1,2 млрд. В августе 2018 года компания была выкуплена Cisco по оценке $2,4 млрд.

В итоге получаем $30 000 (+100% за полгода), годовая доходность +200%.

Rubrik

Летом 2017 инвестируем $15 000 после раунда D летом 2017 года по оценке $1,3 млрд. В январе 2019 года компания проводит новый раунд оценке $3,3 млрд. Цена акции выросла на 150%, однако это нереализованная прибыль. Компания запланировала IPO на 2019-2020 год.

Ожидаемая годовая доходность +75%.

Anaplan

В июне 2016 инвестируем $15 000 по цене раунда E — $1,1 млрд. В декабре 2017 компания проводит финальный раунд перед IPO с оценкой $1,4 млрд. В октябре 2018 года компания выходит на IPO по оценке $1,4 млрд. На февраль 2019 (lock up период 6 месяцев) рыночная капитализация $3,9 млрд., но это нереализованная прибыль

В итоге получаем $52 500 (+250% за 3 года), ожидаемая годовая доходность +80%.

Итого

Для инвестиций в эти 10 компаний средняя годовая доходность составила 73%, средняя доходность на инвестицию — 128%, средний срок — 2 года. Инвестиции во внебиржевой рынок прибыльнее, чем инвестиции в IPO и фондовый рынок. Особенно, если это не точечная инвестиция, а портфель из 5 и более ОТС компаний, таких как SpaceX, Hyperloop, Palantir или Airbnb.

Как купить акции Apple, Google и Facebook?

Источник