Инвестиции и вино. Горькое послевкусие?

Перед прочтением предлагаем пройти вам незамысловатый игривый тест на определение вина 🍷, подходящего под ваш инвест-профиль. Напишите в комментариях, какой у вас получился результат, соберём любопытную статистику 😉

Задумывались ли вы когда-нибудь, что в вина можно инвестировать?

На самом деле ещё с 2000-х годов в Лондоне работает международная винная биржа, ведущая статистику инвестиционной привлекательности самых редких коллекционных вин в мире. Для этого составляют настоящие винные индексы по аналогии с индексом Московской биржи.

Что вообще может роднить вина и акции?

Забавный факт, но самая дорогая бутылка коллекционного вина в 2024 году стоит почти столько же как самая дорогая акция из крупнейших компаний!

1 Бутылка Domaine de la Romanée-Conti Romanée-Conti Grand Cru 1945

стоит $ 558 тыс.

1 Акция компании Уоррена Баффета — Berkshire Heathaway (класса A)

стоит $ 610 тыс.

Сам Уоррен Баффет кстати является убеждённым трезвенником, что, вероятно, сказалось на его почтенном возрасте активного инвестирования (93 года, шутка ли 😳). Отношение гуру инвестиций к эксклюзивному вину стало достоянием общественности. На одной из шикарных вечеринок в ответ на предложенный ему бокал дорогого вина Баффет сказал: «Нет, спасибо. Я лучше возьму деньгами».

Но если и инвестировать в вино, то как?

Как и многие товарные активы, в том числе золото, вино доступно для инвестирования в «бумажной» и «физической» форме.

Первый вариант нам до боли знаком

Это инвестиции в акции компаний. занимающихся производством вина. По данным базы Ranks, в мире зарегистрировано 88 акций компаний, участвующих в производстве спирта и вина, в описании деятельности которых отдельно упоминается производство вина.

Из них только две торгуются на Мосбирже:

#BELU — Новабев (бывшая Белуга)

#ABRD — Абрау-Дюрсо

А какие существуют инструменты инвестиций в «физическое» вино?

Инвестиционное вино — это вино, которое приобретается с целью последующей перепродажи по более высокой цене. Такое вино может быть редким, иметь исключительные показатели выдержки или быть связанным с лучшими винодельческими регионами или брендами.

В Европе и США, например, предпочитают винные паевые фонды. Особенностью подобных ПИФ-ов является то, что доверительные управляющие инвестируют средства в вина, а активы фонда обеспечены реально существующим вином!

Кроме того, существуют и другие инструменты. Например, авансовая покупка вина, которое будет произведено в будущем (далёкий аналог инвестирования в акции компании на этапе pre-IPO). Покупатель получает возможность инвестировать вино по минимально возможной цене с гарантией получения прибыли при дальнейшей перепродаже.

Но можно ли на этом заработать?

Состоятельным людям из России инвестиции в физическое вино посредством зарубежных паевых фондов стали практически недоступны. Однако они всё ещё могут покупать вина через авансовые поставки.

Но приносит ли эта стратегия реальную инвестиционную выгоду? Или это не более чем инструмент престижного потребления алкогольной продукции на весьма субъективном рынке?

Инвестирование в вино требует определённых знаний и опыта, а также понимания рынка и тенденций. Цены на инвестиционное вино могут колебаться в зависимости от многих факторов, включая урожай, спрос и предложение, репутацию винодельни и многие другие.

Мы собрали любопытную инфографику, на которой изображена динамика трёх наиболее популярных мировых индекса эксклюзивных коллекционных вин (ТОП-50, ТОП-100 и ТОП-1000) в сравнении с динамикой индекса Мосбиржи и акции одной из отечественных компаний Абрау-Дюрсо.

Как итог, мы можем с уверенностью сказать, что инвестиции в вина даже на многолетнем инвестиционном горизонте при прочих равных условиях серьёзно проигрывают индексу российских акций.

Не говоря уже о сравнении с отдельными бумагами типа Абрау-Дюрсо или Белуги (акции Белуги на график не добавили исключительно потому, чтобы дать хоть какой-то шанс винным активам, так как за 5 лет доходность Белуги без учёта дивидендов превысила 1000% 😅).

Надеемся, что вам понравился наш небольшой винный разбор, будем рады вашей подписке на наш телеграмм канал про инвестиции в акции — https://t.me/RanksInvest