Финансовый анализ заемщика ОАО "ТВЦ - Сервис" - Банковское, биржевое дело и страхование отчет по практике

Главная

Банковское, биржевое дело и страхование
Финансовый анализ заемщика ОАО "ТВЦ - Сервис"

Обращение в филиал ЗАО АКБ "Экспресс Волга" с ходатайством о предоставлении кредита ОАО "ТВЦ - Сервис". Виды деятельности заемщика, финансовый анализ организации. Положительная кредитная история. Анализ прибыли и рентабельности, ликвидности баланса.


посмотреть текст работы


скачать работу можно здесь


полная информация о работе


весь список подобных работ


Нужна помощь с учёбой? Наши эксперты готовы помочь!
Нажимая на кнопку, вы соглашаетесь с
политикой обработки персональных данных

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Министерство образования и науки РФ
Саратовский государственный социально-экономический университет
База практики: ЗАО АКБ "Экспресс-Волга"
финансовый анализ заемщик ликвидность
· депозиты физическим лицам 21,6 % от доли рынка в кредитной системе Саратовской области.
· кредиты частным лицам 4,2 % от доли рынка в кредитной системе Саратовской области.
С открытием новых офисов банк "Экспресс-Волга" значительно расширяет возможности своих клиентов, которые, благодаря внедрению новых технологий обслуживания, получили возможность совершать все операции по открытым вкладам или полученным кредитам в любом из отделений, независимо оттого, где открывался вклад или был выдан кредит. Банк "Экспресс-Волга" занимает 44 место среди самых филиальных банков России. Сегодня 131 офисов работает в 15 регионах России. В банке "Экспресс-Волга" работает 3170 сотрудников.
На 01.09.2012 чистые активы банка "Экспресс-Волга" превысил 39,9 млрд. рублей. По данному показателю банк занимает 108 место среди всех российских банков. Капитал банка составил 2,6 млрд. рублей.
Одной из самых популярных услуг банка "Экспресс-Волга" среди населения являются вклады. С 01.01.2011г. объем депозитов физических лиц вырос более чем на 10,9 млрд. рублей и на 01.09.2012 превысил 28,1 млрд. рублей. Это позволяет банку занимать 46 место по депозитам физических лиц в на 01.09.2012 год.
Банк регулярно проводит акции и лотереи с розыгрышем призов среди своих клиентов.
Развитие розничного кредитования в 2012 году позволило банку "Экспресс-Волга" занять 74 место среди российских банков по объему потребительских кредитов.
За прошедший год объемы потребительского кредитования в банке "Экспресс-Волга" увеличились более чем на 22%. Кроме того, банк продолжает оставаться надежной опорой для малого и среднего бизнеса, увеличивая объемы кредитования юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям.
В банке обслуживаются свыше 125 000 частных клиентов, а также более 12 000 предприятий и организаций различных отраслей экономики, среди которых холдинги "Саратовстройстекло", "Вита", "Архипелаг", "Саратовэнерго", "Мебельная фабрика Мария", "Сатурн", "Саратовнефтегеофизика", "Шэлдом", "ТД ЛИА-Лев", "Саратовэнергомашкомплект", ООО "Тэнкард", ООО "Волгаторг", ООО "Регионэкопродукт", ООО "Алькорр", ООО "Саратовский автоцентр КАМАЗ", ОАО "Знак хлеба" и многие другие.
Не так давно клиентами банка также стали ЗАО ИГ "ВЕЛЬДЕГА", ООО "Недра-Н", ООО "ВАНТА", ОАО "Саратов-Автомост", ОАО "Саратовский хлебокомбинат им. Стружкина", ЗАО "Тантал-ЕОЦ Нормалиен" и другие известные предприятия.
На протяжении 17 лет банк "Экспресс-Волга" ведет активную благотворительную деятельность: поддерживает детей, оставшихся без попечения родителей, спонсирует выпуск региональных телепередач по усыновлению детей в Саратовской и Волгоградской областях. Банк поддерживает проекты в области культуры и детского спорта, является учредителем ряда именных стипендий в высших учебных заведениях Саратовской области. Ежегодно банк "Экспресс-Волга" направляет на социальные проекты свыше 5 млн. рублей.
1. Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг
2. Расходы по обычным видам деятельности (стр.020+стр.030+стр.040)
3. Затраты на 1 руб реализованной продукции (п.2/п.1), руб
4. Прибыль (убыток) от продаж (п.1-п.2)
7. Прибыль (убыток) от прочих операций (п.5-п.6)
8. Прибыль до налогообложения (п.4+п.7)
9. Изменение налоговых активов и обязательств, налог на прибыль и др. расходы из прибыли
10. Чистая прибыль (убыток) отчетного периода (п.8+п.9)
По сравнению с прошлым периодом в текущем наблюдается рост выручки от продаж на 1 608 581 тыс. руб. при одновременном повышении на 499 121 тыс. руб. расходов по обычным видам деятельности.
При этом затраты на 1 рубль реализованной продукции в 2011 году снизились по сравнению с 2010 годом на 0,25 руб. (-26%), но все же сложились выше уровня 2009 года на 0,02 руб. (3%). Динамика затрат за три года: в 2009 году - 0,71 руб., в 2010 году - 0,98 руб., в 2011 году - 0,73 руб. Данная ситуация говорит о том, что в анализируемом периоде темпы роста расходов общества оказались ниже темпов роста доходов. Это обеспечило увеличение в 2011 году прибыли от продаж на 1 109 млн. руб. (в 21,5 раз) в сравнении с 2010 годом. Этот показатель составил 1 163 млн руб.
В структуре выручки происходит увеличение доли производственной себестоимости в 2010 и 2011 годах по сравнению с 2009 годом (Табл.2). Полная себестоимость также увеличивается. И если в 2011 году показатели практически находятся на уровне 2009 года, то в 2010 году доля полной себестоимости в выручке составляет 98%. Все это ведет к уменьшению доли прибыли от продаж - до 2,05% в 2010 г. и повышению доли до 27,45% в 2011г.
Таблица 2. Структура выручки от продаж
В отличие от результатов 2010 года показатели "прибыли до налогообложения" и "чистой прибыли" в 2011 году прибыльные, что, несомненно, является положительным показателем производственно-хозяйственной деятельности общества.
Из "Отчёта о прибылях и убытках" следует, что за период 01.01-31.12.2011 организация получила чистую прибыль в размере 505157 тыс. руб. Основной составляющей финансового результата в отчётном году стала прибыль от реализации. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года чистая прибыль выросла на 820642 тыс. руб (на 162,45%), что составило 11,92% от выручки.
Динамика показателей прибыльности свидетельствует о повышении эффективности финансово-хозяйственной деятельности Общества в 2011 году после резкого снижения в 2010 г.
Таблица 3. Эффективность использования вложенного в предпринимательскую деятельность капитала.
Значение показателя (в % или в копейках с рубля)
Коэффициент доходности капитала (рентабельность активов)
Отношение чистой прибыли к средней стоимости активов.
Рентабельность собственного капитала
Отношение чистой прибыли к средней величине собственного капитала.
Отношение прибыли до налогообложения к собственному капиталу и долгосрочным обязательствам.
За последний период каждый рубль собственного капитала организации обеспечил 26,3 коп чистой прибыли.
За год значение рентабельности активов (10.5%) можно характеризовать положительно. С каждого рубля своего имущества организация получает 10,5 коп чистой прибыли. И хотя данный показатель больше, чем в 2010 году, у организации существуют резервы повышению прибыльности своих активов (в 2009 году доходность капитала составляла 16,7%). По данному показателю можно сказать, что в текущем периоде политика организации в области распоряжения оборотными средствами и управления дебиторской задолженностью характеризовалась большей эффективность по сравнению с предыдущим периодом.
Таблица 4. Показатели рентабельности продаж
Значение показателя (в % или в копейках с рубля)
Коэффициент валовой прибыльности (отношение валовой прибыли к чистой выручке)
Рентабельность продаж (величина прибыли от продаж в каждом рубле выручки) или коэффициент прибыльности от производственной деятельности
Рентабельность продаж по чистой прибыли (величина чистой прибыли в каждом рубле выручки).
Представленные в табл.4 показатели рентабельности за рассматриваемый период имеют положительные значения как следствие прибыльности деятельности "ТВЦ - Сервис" за данный период. При этом по сравнению с 2009 годом показатели рентабельности продаж имеют незначительную отрицательную динамику.
Рентабельность продаж за весь анализируемый период составила 27.5% - с каждого рубля выручки организация имеет 27,5 коп прибыли. К тому же имеет место положительная динамика рентабельности обычных видов деятельности по сравнению с данным показателем за аналогичный период прошлого года (+25.4%). При этом на рост показателя в большей степени повлияло увеличение объема продаж - в результате рентабельность увеличилась на 55%. В то время как изменение себестоимости продукции отрицательно сказалось на рентабельности продаж (снижение на 30%)
ликвидные активы, всего в том числе:
Краткосрочная дебиторская задолженность
Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения
Текущие активы (оборотные активы - расходы будущих периодов)
Собственный капитал (стр.490+стр.640)
Краткосрочные обязательства (без доходов будущих периодов), всего в том числе:
Структура активов организации на 31.12.2011 г. характеризуется большим процентом (81.4%) иммобилизованных средств и незначительной долей текущих активов (18.6%).
Наибольший удельный вес в общей сумме активов приходится на внеоборотные активы, что указывает на высокую фондоемкость производства, но является характерным для производственного предприятия. Увеличение в 2010 году суммы внеоборотных активов на 34% связано с вводом оборудования новой технологической линии, а снижение в 2011 году на 504,542 млн руб (12,5%) обусловлено, в основном, уменьшением суммы основных средств (на 7,5%) и незавершенного строительства (на 82,37%).
Доля оборотных активов незначительна (18,61%), в текущем периоде произошло снижение их удельного веса в валюте баланса на 4,86%. При этом в абсолютном выражение произошло уменьшение по всем статьям оборотных средств, что может говорить о формировании менее мобильной структуры активов и в перспективе привести к замедлению их оборачиваемости.
Отсутствие долгосрочной дебиторской задолженности и сокращение величины краткосрочной на 17 560 руб может свидетельствовать об улучшении качества клиентуры предприятия. Но принимая во внимание тот факт, что величина запасов в отчетном периоде практически не изменилась, но в структуре запасов снизилась величина сырья и материалов и возросли запасы готовой продукции до 23 813 тыс. руб (на 27%), это говорит о том, что предприятие не может полностью реализовать свою продукцию, и происходит затоваривание. Следовательно, заемщику необходимо пересмотреть свою сбытовую политику.
Снижение величины денежных средств и КФВ как в абсолютном, так и относительном выражении нельзя оценить положительно, так как это неблагоприятно сказывается на ликвидности предприятия.
Источники формирования средств предприятия в отчетном периоде были практически поровну поделены на собственные (49,9%) и заемные средства (50,1%).
При этом в структуре пассива баланса по итогам 2011 года отмечается существенный рост доли собственного капитала с 31,54% на начало года до 49,94 % на конец 2011 года. Рост собственных источников финансирования был обусловлен увеличением нераспределенной прибыли на 37,4%. Данная ситуация положительно сказалась на показателях финансовой устойчивости предприятия.
Долгосрочные обязательства на конец 2011 года составили 1 924 828 тыс. руб., за год их величина снизилась на 31,17%. Величина краткосрочных обязательств сократилась на 70% по сравнению с 2010 годом или на 571 573 тыс. рублей в абсолютном значении. Доля их в пассиве немного снизилась с 15,55% до 5,82 %.
Между тем доля заемного капитала остается довольно высокой. Но положительным моментом является то, что преобладающую долю занимают долгосрочные обязательства - более устойчивый источник формирования части внеоборотных средств предприятия по сравнению с краткосрочными заемными средствами. Также положительно можно оценить тот факт, что в текущем периоде компания полностью погасила свою краткосрочную задолженность по займам в размере 150 378 тыс. руб и часть долгосрочной задолженности по кредитам на сумму 888 245 тыс. руб. На 315 824 тыс. руб. снизалась задолженность перед поставщиками и подрядчиками, что составляет 74% от первоначальной суммы задолженности перед ними Источник данных - ф. №5. .
В целом на уменьшение активов компании в равной мере повлияло снижение суммы внеоборотных и оборотных фондов. Уменьшение пассивов было вызвано большим снижением долгосрочных обязательств компании, частично компенсируемым ростом собственного капитала.
Средняя продолжительность одного оборота текущих активов в днях
Отношение среднего остатка текущих активов к однодневным чистым продажам (нормальное значение для данной отрасли: не более 173 дн.)
Отношение чистой выручки от продажи к среднему остатку текущих активов
Отношение среднего остатка текущих активов к выручке
505 428/7 204,269 = 70,16 дн. (5,2 об. за год)
427 961,5/11 611,34 = 36,86 дн. (9,9 об. за год)
Отношение среднегодовой стоимости запасов к однодневной выручке (нормальное значение для данной отрасли: 86 и менее дн.)
Оборачиваемость дебиторской задолженности
832 204/7 204,269 = 115,52 дн. (3,16 об)
395 018,5/11 611,34 = 34 дн. (10,7 об)
Средняя сумма дебиторской задолженности / однодневные чистые продажи (нормальное значение для данной отрасли: не более 64 дн.)
Оборачиваемость кредиторской задолженности
1 490 941/4 527,22 = 329,33 дн. (1,12 об.)
537 441,5/6 159,31 = 87,27 дн. (4,2 об.)
Средняя сумма краткосрочной кредиторской задолженности / однодневные закупки
Длительность одного оборота сократилась на 158 дней. Причиной ускорения оборачиваемости активов явилось существенное влияние такого фактора, как снижение остатков текущих активов на 427 366 руб.
Оборотные средства предприятия за год совершили 4,19 кругооборотов, что на 2,7 оборотов больше по сравнению с прошлым годом. Это положительная тенденция для Общества.
По уровню загрузки текущих активов видно, что для получения 1 руб. выручки используется 24 коп. оборотных средств. При этом в прошлом периоде этот показатель равнялся 67 коп на 1 руб выручки.
Таким образом, как видно из анализа, произошло ускорение оборачиваемости текущих активов, что уменьшает потребность в средствах. Это приводит к высвобождению средств из оборота, что положительно сказывается на финансовом состоянии организации.
Абсолютное высвобождение = 797 199 - 1 224 565= - 427 366 руб.
Относительное высвобождение = - 158,12 * 4238139/365 = - 1 835 985 тыс. руб.
Выручка, полученная предприятием в текущем году, более чем в 10 раз превышала дебиторскую задолженность. Период погашения дебиторской задолженности в отчетном периоде составил 34 дня. Такое ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности по сравнению с прошлым годом свидетельствует об улучшении расчетов с дебиторами. Но с другой стороны это ведет к снижению доли ликвидных средств.
Также произошло существенное ускорение оборачиваемости кредиторской задолженности на 242 дня, что свидетельствует о снижении ее величины.
Превышение кредиторской задолженности
Превышение дебиторской задолженности
В 2010 году средства кредиторов не только компенсировали средства, отвлеченные в дебиторскую задолженность, но и использовались в хозяйственном обороте как дополнительный источник формирования текущих активов, что обеспечивало рост платежеспособности предприятия.
Отношение текущих активов Текущие активы = Оборотные активы - Расходы будущих периодов к краткосрочным обязательствам. Нормальное значение: 2 и более.
Отношение высоколиквидных активов Высоколиквидные активы = Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения к краткосрочным обязательствам. Нормальное значение: 0,2 и более.
Коэффициент текущей (общей) ликвидности
Отношение ликвидных активов Ликвидные активы = Текущие активы - Запасы и затраты - Долгосрочная дебиторская задолженность к краткосрочным обязательствам. Нормальное значение: 1 и более.
На конец периода значение коэффициента покрытия (3,15) соответствует норме. При этом за год имело место улучшение значения показателя - коэффициент текущей ликвидности повысился на 1,66. В первую очередь это объясняется сокращением величины краткосрочных обязательств предприятия в отчетном периоде.
Значение коэффициента текущей ликвидности также соответствует норме - 1.51 при норме 1 и более. Это означает, что у "ТВЦ - Сервис" достаточно активов, которые можно в сжатые сроки перевести в денежные средства и погасить краткосрочную кредиторскую задолженность. Значение коэффициента текущей ликвидности в анализируемом периоде возросло, что свидетельствует о положительном изменении пропорций бухгалтерского баланса в части соотношения наиболее ликвидной части оборотных средств и краткосрочных обязательств.
При норме не менее 0,2 значение коэффициента абсолютной ликвидности составило 0.13. Это означает, что только 13% краткосрочных обязательств может быть погашено немедленно за счет имеющихся денежных средств и быстрореализуемых ценных бумаг при норме 20%. В тоже время в течение анализируемого периода (2011г.) коэффициент снизился на - 0.04. На отрицательную динамику данного показателя повлияло существенное сокращение величины денежных средств.
Таблица 9. Анализ соотношения активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения
Излишек/ недостаток платеж. средств тыс. руб.
А1. Наиболее ликвидные активы (ДС + КФВ)
П1. Наиболее срочные обязательства (кред. задолж.)
А2. Быстро реализуемые активы (КДЗ)
П2. Среднесрочные обязательства П2 = Краткосрочные заемные средства + задолженность участникам по выплате доходов + прочие краткосрочные обязательства.
А3. Медленно реализуемые активы (ЗЗ+ДДЗ+НДС+ПОА-РБП)
А4. Труднореализуемые активы (внеоборотные активы)
П4. Постоянные пассивы (собственный капитал)
Сопоставим итоги приведенных групп по активу и пассиву. Бухгалтерский баланс является ликвидным, если соблюдаются следующие неравенства:
Таблица 10. Анализ ликвидности баланса
Из четырёх соотношений, характеризующих наличие ликвидных активов у организации, выполняется только одно, что говорит о плохом соотношении активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения.
Высоколиквидные активы не покрывают наиболее срочные обязательства организации (разница на конец года составляет - 219 815 тыс. руб.), что свидетельствует о неспособности предприятия рассчитаться по наиболее срочным обязательствам.
Медленно реализуемые активы не покрывают постоянные пассивы (разница составляет - 1 457 285 тыс. руб.).
Постоянные пассивы не покрывают труднореализуемые активы на сумму 1 368 423 тыс. руб.
В соответствии с принципами оптимальной структуры активов по степени ликвидности, краткосрочной дебиторской задолженности должно быть достаточно для покрытия среднесрочных обязательств (краткосрочных кредитов и займов). В данном случае краткосрочные кредиты и займы (среднесрочные обязательства) отсутствуют - и только это обеспечивает выполнение условия А2 ? П2.
Таким образом, несмотря на то, что коэффициенты покрытия и текущей ликвидности соответствуют достаточным значениям, ликвидность баланса ОАО можно охарактеризовать как недостаточную.
Отношение величины собственного капитала к валюте баланса ( (стр.490+стр.640) /стр.700)
Нормальное значение для данной отрасли: 0,5 и более.
Отношение заемного капитала к общей сумме капитал ( (стр.690-стр.640+стр.590) /стр.700)
Оптимальное значение - не должно превышать 0,3.
Коэффициент финансовой устойчивости
Отношение собственного капитала и долгосрочных обязательств к общей сумме капитала ( (стр.490+стр.640+стр.590) /стр.700)
Нормальное значение для данной отрасли: 0,8 и более
Соотношение заемных и собственных средств
Отношение заемного капитала к собственному ( (стр.690-стр.640+стр.590) / (стр.490+стр.640)
Коэффициент автономии организации на 31.12.2011 г. составил 0.5. Хотя полученное значение и не соответствует достаточному уровню, но говорит о нормальной доле собственного капитала "ТВЦ - Сервис" (50%) в общем капитале организации - организация хорошо относится к привлечению заемных средств. За последний год имело место значительное увеличение коэффициента автономии (на 0.18).
Положительным можно считать тот факт, что в большей степени на повышение степени финансовой устойчивости предприятия повлиял рост величины собственного капитала (на 30%), а не снижение общей величины средств предприятия (на 18%).
Соответственно, уровень финансовой зависимости Общества за год снизился на 0,18, что было связано в первую очередь с погашением предприятием части своей задолженности перед кредиторами. Но так как коэффициент финансовой зависимости находится на уровне 0,5 и превышает свое допустимое значение (0,3), существует риск потери платежеспособности.
Коэффициент финансовой устойчивости находится на высоком уровне и показывает, что 94% активов финансируется за счет устойчивых источников - собственного и долгосрочного заемного капитала, т.е. тех источников финансирования, которые организация может использовать в своей деятельности длительное время. К тому же за год наблюдалась тенденция роста данного показателя на 0,1. Таким образом, на 31.12.2011 г. финансовое положение организации является устойчивым.
Положительную тенденцию демонстрирует и показатель соотношения заемных и собственных средств - за отчетный период он снизился на 1,17 и достиг допустимого уровня 1. Это означает, что на каждый рубль собственных средств, вложенных в активы предприятия, приходится 1 руб. заемных средств.
Таблица 12. Анализ финансовой устойчивости по величине излишка (недостатка) собственных оборотных средств
Собственный капитал (стр.490+стр.640)
Внеоборотные активы (стр. 190+стр.230)
Собственные оборотные средства (п.1-п.2)
Долгосрочные обязательства (стр.590)
Чистый оборотный капитал (п.1+п.3-п.2)
Краткосрочные обязательства (стр.690-стр.640)
Общая величина основных источников формирования запасов и затрат (п.1+п.4+п.6-п.2)
Коэффициент маневренности (мобильности) собственного капитала (п.3/п.1). Нормальное значение: не менее 0,05.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (п.3/п.9). Нормальное значение: 0,1 и более.
Коэффициент обеспеченности чистым оборотным капиталом (п.5/п.9) Должен находиться на уровне 50%.
Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств для формирования запасов (п.3-п.12)
Излишек (+), недостаток (-) чистого оборотного капитала (п.5-п.12)
Излишек (+), недостаток (-) общей величины источников формирования запасов (п.7-п.12)
Отсутствие собственного капитала в обороте организации свидетельствует о том, что все оборотные средства организации, а также и часть внеоборотных активов сформированы за счет заемных средств.
На зависимость предприятия от заемных средств при формировании своих оборотных активов указывает и отрицательное значение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами. К тому же, по результатам расчета на последний день анализируемого периода (31.12.2011) не наблюдается покрытие собственными оборотными средствами имеющихся у "ТВЦ - Сервис" производственных запасов и затрат, а так как именно они обеспечивают бесперебойность деятельности организации, то финансовое положение организации по данному признаку можно характеризовать как не устойчивое, а значения показателей обеспеченности как неудовлетворительные. Предприятие активно использует в своем хозяйственном обороте долгосрочные заемные средства, которые также являются достаточно устойчивыми источниками финансирования. Поэтому в отчетном периоде наблюдается покрытие запасов чистым оборотным капиталом. Но рост излишка ЧОК обусловлен сокращением запасов, что не позволяет сделать вывод о стабильном финансовом положении предприятия.
Единственным неотрицательным моментом является то, что по всем показателям на предприятии наблюдаются положительные тенденции.
Учитывая то, что существует четыре типа финансовой устойчивости, определим тот, который в полной мере соответствует положению ОАО "ТВЦ - Сервис". Воспользуемся для этого таблицей 13.
Таблица 13. Определение типа финансовой ситуации.
1. Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств (Фс)
2. Излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных источников формирования запасов (Фсд)
3. Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов (Фои)
4. Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации S= [S (± Фс), S (± Фсд), S (± Фои)]
Данные таблицы 5 свидетельствуют, что в 2009 году предприятие находилось в неустойчивом кризисном финансовом состоянии. Это обусловлено тем, что собственные оборотные средства и долгосрочные обязательства не покрывали потребность в запасах. Неустойчивое финансовое состояние, сопряженное с нарушением платежеспособности, но при котором все же сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств за счет сокращения дебиторской задолженности, ускорения оборачиваемости запасов:
В 2011 году предприятие покрывало потребность в запасах и затратах собственными и долгосрочными средствами, что позволяет в соответствии с трехкомпонентным показателем определить тип финансового состояния как нормальная финансовая устойчивость, которая гарантирует платежеспособность. Резюмируя изложенный выше материал, можно сделать общий вывод: несмотря на то, что за прошедший период наблюдалась положительная динамика показателей финансовой устойчивости, платежеспособность предприятия все еще вызывает сомнения.
Рейтинг определяется в баллах путем умножения класса показателя на его долю в совокупности принятую за 100% (табл.15).
Распределение на классы кредитоспособности по сумме баллов:
ОАО "ТВЦ - Сервис", набрав 14h0 баллов, относится к 1 классу кредитоспособности и считается финансово устойчивым. Кредитоспособность этих предприятий не вызывает сомнений. Заемщик имеет положительную кредитную историю в филиале ЗАО АКБ "Экспресс-Волга", просроченных платежей по погашению основного долга и процентов заемщиком не допускалось. ОАО "ТВЦ - Сервис" в обеспечение предлагает товары в обороте, станки (5 единиц).
По результатам общего анализа баланса ОАО "ТВЦ - Сервис" на 01.01.12 можно сделать вывод, что деятельность предприятия продолжает активно развиваться и систематически приносить прибыль.
Общее заключение: предприятие по основным показателям баланса развивается стабильно и самостоятельно. Таким образом, на основании вышеизложенного было принято объективно правильное положительное решение о кредитовании ОАО "ТВЦ - Сервис".
Бухгалтерский баланс на 31 декабря 2011 г.
Организация: Открытое акционерное общество
Идентификационный номер налогоплательщика
Организационно-правовая форма / форма собственности: открытое акционерное общество
Местонахождение (адрес): 410041 Россия, г. Саратов, ул. Ломоносова, 1
Доходные вложения в материальные ценности
сырье, материалы и другие аналогичные ценности
затраты в незавершенном производстве (издержках обращения)
готовая продукция и товары для перепродажи
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)
покупатели и заказчики (62, 76, 82)
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)
покупатели и заказчики (62, 76, 82)
Краткосрочные финансовые вложения (56,58,82)
Собственные акции, выкупленные у акционеров
резервы, образованные в соответствии с законодательством
резервы, образованные в соответствии с учредительными документами
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)
задолженность перед персоналом организации
задолженность перед государственными внебюджетными фондами
Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов
СПРАВКА О НАЛИЧИИ ЦЕННОСТЕЙ, УЧИТЫВАЕМЫХ НА ЗАБАЛАНСОВЫХ СЧЕТАХ
Товарно-материальные ценности, принятые на ответственное хранение
Списанная в убыток задолженность неплатежеспособных дебиторов
Обеспечения обязательств и платежей полученные
Обеспечения обязательств и платежей выданные
Износ объектов внешнего благоустройства и других аналогичных объектов
Нематериальные активы, полученные в пользование
Отчет о прибылях и убытках за 2011 г.
Организация: Открытое акционерное общество
Идентификационный номер налогоплательщика
Организационно-правовая форма / форма собственности: открытое акционерное общество
Местонахождение (адрес): 410041 Россия, г. Саратов, ул. Ломоносова, 1
За аналогичный период предыдущего года
Доходы и расходы по обычным видам деятельности
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг
Доходы от участия в других организациях
Прибыль (убыток) до налогообложения
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода
Постоянные налоговые обязательства (активы)
Разводненная прибыль (убыток) на акцию
За аналогичный период предыдущего года
Штрафы, пени и неустойки признанные или по которым получены решения суда (арбитражного суда) об их взыскании
Возмещение убытков, причиненных неисполнением или ненадлежащим исполнением обязательств
Курсовые разницы по операциям в иностранной валюте
Списание дебиторских и кредиторских задолженностей, по которым истек срок исковой давности
Предварительный анализ кредитоспособности заемщика ЗАО "Эксергия" на основании показателей ликвидности баланса, общего уровня финансовой устойчивости и рентабельности хозяйственной деятельности в целом. Коэффициент маневренности собственного капитала. курсовая работа [70,3 K], добавлен 01.11.2011
Основные подходы к оценке финансово - экономической деятельности заемщика. Использование опыта зарубежных банков в области оценки кредитоспособности заемщика. Анализ ликвидности, финансовой устойчивости и расчетной дисциплины ссудозаемщика. дипломная работа [98,6 K], добавлен 15.08.2005
Методика оценки банком финансового состояния заемщика – юридического лица, обратившегося в банк с целью получения кредита сроком на 2 года. Финансовая устойчивость и деловая активность заемщика, анализ его возможного банкротства, вывод по выдаче кредита. курсовая работа [46,2 K], добавлен 08.01.2010
Понятие, цели и задачи оценки кредитоспособности. Кредитный риск и методы управления им. Анализ кредитоспособности заемщика на примере КПК "Экспресс деньги". Эффективность методики оценки кредитоспособности заемщика и основные пути ее совершенствования. дипломная работа [550,7 K], добавлен 21.03.2015
Алгоритм оценки кредитоспособности заемщика по методике Сбербанка РФ. Анализ актива и пассива ООО "ЗСС". Оценка финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности организации. Рекомендации по совершенствованию оценки кредитоспособности
Финансовый анализ заемщика ОАО "ТВЦ - Сервис" отчет по практике. Банковское, биржевое дело и страхование.
Реферат На Тему Граждане Как Субъекты Административного Права
Дипломная работа по теме Возникновение и развитие профессионального аудита хозяйственной деятельности
Доклад: Джакомо Пуччини (Puccini)
Реферат Прыжки В Длину С Разбега
Годовая Контрольная Работа По Математике 8
Дипломная работа по теме Культурная полемика Римской империи
Приложение К Диссертации
Реферат по теме Правила поведения с теми, кто нас проверяет
Контрольная работа: Розробка операційної системи реального часу для цифрового сигнального процесора MicroDSP-RTOS
Реферат по теме Гештальттерапия
Курсовая работа по теме Библейские мотивы в творчестве Леонида Андреева
Реферат Информатика 7 Класс Представление Информации
Пособие по теме Шпоры по демографии
Отчет по практике по теме Анализ хозяйственной деятельности ТОО 'Сапалы-Ц'
Образы Помещиков Мертвых Душ Сочинение
Доклад: Майоров Борис Александрович
Реферат по теме Пути решения экологических проблем
Курсовая работа по теме Основные стратегии в библиотечной конфликтологии
Реферат по теме Рак шейки и тела матки
Реферат по теме Социальная жизнь
Похожие работы на - Развитие службы управление персоналом в ОАО 'Кавжелдорпроект'
Похожие работы на - Значение удачного имиджа для рекламного сообщения
Реферат: Тарифное и нетарифное регулирование ВЭД