Что такое KYC и каковы перспективы ICO

Что такое "know your customer" (KYC)?

В новостях и статьях, посвященных криптовалютным биржам, очень часто встречается аббревиатура "KYC", которая расшифровывается как "know your customer", то есть "знай своего клиента". На самом деле, термин этот существовал до появления криптовалютных бирж и самих криптовалют, а происходит он из области "традиционных" финансов — из сферы банковского, биржевого регулирования и так далее. Этим термином называют стандарт, согласно которому организации, которые работают с финансами частных лиц, обязаны устанавливать их личность перед осуществлением любых операций с этими деньгами. 

В список получаемых в рамках этой процедуры данных могут входить персональные данные, в том числе: номера документов, удостоверяющих личность, адрес проживания/регистрации предприятия, вид деятельности контрагента и так далее. 

Такая процедура может показаться излишней и даже неприятной, но она необходима — в частности, для пресечения преступной деятельности (отмывание денег, незаконная торговля, уклонение от уплаты налогов, финансирование незаконных видов деятельности и так далее). 

Пока капитализация рынка криптовалют была совсем небольшой, правительства и банки не обращали особого внимания на вопросы безопасности в этой области. Однако в прошлом году появилось большое количество криптовалютных бирж, обменников, а объем торгов на них стал измеряться миллиардами долларов. Разумеется, в таком потоке средств стало возможно скрывать незаконно полученные доходы, незаметно и безопасно передавать средства кому угодно, включая даже преступников. Поэтому многие государства (в первую очередь, Южная Корея — думаю, вы слышали о том, как сильно ударили вести из Азии по рынку криптовалют) обязали владельцев криптовалютных бирж привести все аккаунты в соответствие с принципом "know your customer". Вероятно, в будущем останется очень немного криптовалютных бирж, которые обслуживают анонимных клиентов. 

Кстати, появляются разные проекты, предлагающие услуги верификации пользователей на базе блокчейна — вот, например, один из них: https://kyc.legal/#about. 

Разумеется, все слухи о том, что криптовалюты используются чуть ли не только для того, чтобы отмывать деньги и финансировать терроризм — полный бред. Тем не менее, мы видим то, что видим — сейчас все больше криптовалютных бирж вводят правило "KYC". Думаю, что сильно по рынку это уже не ударит, поскольку явление это уже не будет шокирующей новостью, даже если весь мир постепенно придет к деанонимизации клиентов бирж.

Ретроспектива и будущее: анализируем ICO

Популярность ICO как средства привлечения инвестиций от большого количества инвесторов разной величины и опытности в прошлом году возросла настолько, насколько это вообще было возможно. И если всего лишь пару лет назад широкой общественности вообще ничего не было известно о такой процедуре, то сегодня в ICO зачастую участвуют люди, не имеющие почти никаких знаний о торговле и криптовалютах. Более того, первичное размещение монет является не только своеобразным краудфандинг-инструментом, но и способом привлечения внимания и аудитории к качественным проектам. 

И всё бы было хорошо, однако мы считаем, что ситуация, связанная с ICO, не всегда однозначна. В настоящий момент, проблемой являются сразу несколько факторов: 

1.

Количество мошеннических действий, связанных с процедурой ICO, растёт пропорционально популярности индустрии. И речь здесь не только о скам-проектах, но и о таких действиях, как массовое открытие поддельных каналов проектов с ложными данными (адресами смарт-контрактов). 

2.

Публичность ICO имеет свои недостатки. До сих пор, очень легко купить токены на средства, полученные незаконным способом, и это не может не вызывать опасения как у основателей криптовалютных стартапов, так и у государств и финансовых институтов. 

3.

С одной стороны, приобретаемые на ICO токены позиционируются не как аналог акций, а как внутренняя валюта проекта, позволяющая покупать услуги, голосовать и так далее. С другой, значительная часть криптовалютного сообщества видит токены исключительно как средство заработка. Это мешает проектам набирать целевую аудиторию. 

Заключение

Эти, а также многие другие факторы заставляют создателей достаточно крупных проектов задумываться о проведении полностью закрытой продажи токенов (или о проведении пресейлов, во время которых значительная часть токенов уходит в руки серьёзных, крупных инвесторов). 

Прибавьте к этому заинтересованность финансовых регуляторов в том, чтобы все процедуры, связанные с ICO, происходили в рамках концепции know your customer (или know your client) — и вы получите закономерный результат: ICO поступательно движется к превращению в IPO. Возьмите отказавшийся от проведения публичного ICO проект Polymath, который изначально ориентирован на работу с рынками ценных бумаг. Его назначение в том, чтобы дать возможность компаниям-эмитентам ценных бумаг выпускать собственные токены, которые полностью соответствуют всем требованиям закона (включая KYC/AML). Но ведь отказываются от публичной продажи токенов (или задумываются об этом) отнюдь не только подобные проекты! 

Резюмируем. Из-за комплекса факторов (давления финансовых регуляторов, которые требуют, чтобы в ICO не вкладывались незаконно полученные деньги, потока неопытных инвесторов, позиционирования токенов скорее как средства заработка, чем как внутренней валюты проектов) всё больше проектов просят у инвесторов, чтобы они объясняли происхождение своих средств, удостоверяли свою личность, а отдельные проекты вообще отказываются от публичной продажи токенов. 

Действительно, пользы от сотрудничества проекта и мелкого инвестора, который приобрел токены лишь для скорой их перепродажи не будет никакой. Ни инвестору, ни (особенно) проекту. Именно потому ICO становятся закрытыми, их организаторы — более осторожными. Но всё же хочется надеяться, что ICO не превратится в связку "IPO+блокчейн", а останется универсальным, удобным и приносящим обоюдную пользу способом привлечения как аудитории, так и финансирования со стороны заинтересованных в развитии отличных проектов инвесторов.

Подписывайтесь на наш телеграм-канал КРИПТОЭНТУЗИАСТ и инвестируйте в самые прибыльные проекты с нашей Cкладчиной ICO HUNTERS.

#Регистрация #ICO #Инвестиции #Блокчейн #Верификация #Анализ #Перспективы #KYC