Анализ и диагностика финансовых процессов предприятия ОАО «Витра» и конечные производственно-хозяйственные результаты его деятельности - Финансы, деньги и налоги курсовая работа

Главная

Финансы, деньги и налоги
Анализ и диагностика финансовых процессов предприятия ОАО «Витра» и конечные производственно-хозяйственные результаты его деятельности

Анализ состава, структуры и динамики бухгалтерского баланса, ликвидности и платежеспособности предприятия, его финансовой устойчивости. Оценка вероятности банкротства и на основе рассчитанных показателей. Анализ использования ресурсов организации.


посмотреть текст работы


скачать работу можно здесь


полная информация о работе


весь список подобных работ


Нужна помощь с учёбой? Наши эксперты готовы помочь!
Нажимая на кнопку, вы соглашаетесь с
политикой обработки персональных данных

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.


Анализ и диагностика финансовых процессов предприятия ОАО « Витра» и конечные производственно-хозяйстве нные результаты его деятельности
ликвидность платежеспособность банкротство финансовый
В настоящее время, с переходом экономики к рыночным отношениям, повышается самостоятельность предприятий, их экономическая и юридическая ответственность. Резко возрастает значения финансовой устойчивости субъектов хозяйствования. Все это значительно увеличивает роль анализа их финансового состояния: наличия, размещения и использования денежных средств. Результаты такого анализа нужны, прежде всего, собственникам, а также кредиторам, инвесторам, поставщикам, менеджерам и налоговым службам.
Условия рыночной экономики требуют от руководителей и специалистов предприятий обоснованного принятия решений по всем вопросам хозяйственной деятельности. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия предшествует управленческим решениям и действиям, обосновывает и подготавливает их.
Эффективность принимаемых управленческих решений зависит от качества проведенного анализа. Качество же самого анализа зависит от применяемой методики, достоверности данных бухгалтерской отчетности, а также от компетентности лиц, осуществляющих аналитические процедуры.
Цель данной курсовой работы анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия и оценки эффективности его работы в условиях рыночной экономики, углубление теоретических знаний по дисциплине.
Исходя из поставленной целей, можно сформировать задачи:
- предварительный обзор баланса и анализ его ликвидности;
- характеристика имущества предприятия: основных и оборотных средств и их оборачиваемости, выявление проблем;
- характеристика источников средств предприятия: собственных и заемных;
- расчет коэффициентов ликвидности;
Объектом исследования является ОАО «Витра» - фабрика по производству и реализации мебели. Предмет анализа финансовые процессы предприятия и конечные производственно-хозяйственные результаты его деятельности.
1 . Анализ бухгалтерского баланса. Финансовый анализ
1.1 Анализ состава, структуры и динамики бухгалтерского баланса
Баланс содержит обобщенные данные о финансовом положении организации. Данные баланса информируют о материальных ценностях, величине запасов, инвестициях и капитале. Бухгалтерский баланс состоит из 2-х разделов:
1. Актив баланса, в котором отражена информация о ресурсах организации.
2. Пассив баланса. Раскрывает источники формирования ресурсов организации.
b) долгосрочные обязательства (больше 12 месяцев);
Итоги актива и пассива баланса должны быть равны друг другу.
В таблице 1.1 выполнен анализ состава, структуры и динамики баланса предприятия за отчетный период.
Таблица 1.1. Анализ структуры и динамики баланса предприятия за отчетный период
Вывод: активы предприятия составили 359,8 млн. руб. Активы уменьшились на 9,9 млн. руб. (или на 2,67%). В структуре активов наибольшую долю 87% составляют внеоборотные активы. Существенных изменений в структуре активов не произошло. Доля внеоборотных активов в структуре активов увеличилась на 4% при снижении доли оборотных активов на эту же величину. На рисунке 1.1 представлена структура активов.
Рисунок 1.1. Структура активов предприятия на начало и конец отчетного года, %
Причиной снижения активов является снижение оборотных активов. Внеоборотные активы составили 313,6 млн. руб. они увеличились на 6,2 млн. руб. (или на 2%). Оборотные активы на конец года составили 46,2 млн. руб. они уменьшились на 16,1 млн. руб. (или на 25,87%). Это отрицательно повлияло на величину активов.
Пассивы предприятия на конец года равны 359,8 млн. руб. они уменьшились на 9,9 млн. руб. (или на 2,67%). В структуре пассивов наибольшую долю 70% составляют капитал и резервы. Наименьшую долю составляют краткосрочные обязательства 14%. Изменения в структуре практически нет. Незначительно уменьшилась на 1% доля капитала и резервов. Доля долгосрочных обязательств уменьшилась на 2%, а доля краткосрочных обязательств возросла на 3%. Структура пассивов на начало и конец отчетного года изображена на рисунке 1.2.
Рисунок 1.2. Структура активов и пассивов на начало и конец года, %
Главной причиной снижения пассивов является снижение капитала и резервов и снижение долгосрочных обязательств. Капитал и резервы на конец года составили 250,8 млн. руб. они уменьшились на 13320 млн. руб. (или на 5., 06%). Долгосрочные обязательства на конец года составили 58,8 млн. руб., они уменьшились на 6,1 млн. руб. (или на 9,34%). Краткосрочные обязательства составили 50, 3 млн. руб. они увеличились на 9,5 млн. руб. (или на 23,28%).
Ниже, в таблице 1.2 приведен анализ состава, структуры и динамики активов.
Таблица 1.2. Анализ состава, структуры и динамики активов
- сырье, материалы и другие аналоговые ценности
- затраты в незавершенном производстве
- готовая продукция и товары для перепродажи
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) в том числе:
Вывод: Активы предприятия составили 359,8 млн. руб. Они уменьшились на 9,9 млн. руб. или на 2,7%.
Внеоборотные активы на конец года составили 313,6 млн. руб. Они увеличились на 6,2 млн. руб. (2,02%). В структуре внеоборотных активов наибольшую долю (30,4 млн. руб. на конец года) составляют основные средства, они увеличились с начала года на 6,1 млн. руб. Это связано со спецификой предприятия ОАО «Мебельная фабрика «Витра». Наименьшую долю во внеоборотных активах занимает незавершенное строительство, составляющее 2,6 млн. руб. К концу года его доля снизилась на 3,1 млн. руб., по сравнению с началом года. Причиной увеличения внеоборотных активов стало увеличение основных средств на 2,06%, а так же отложенных налоговых активов на 3,6 млн. руб.
Оборотные активы на конец года составили 46,1 млн. руб. Они уменьшились на 9,9 млн. руб. (25,87%). В структуре оборотных активов наибольшую долю (30,1 млн. руб.) составляет дебиторская задолженность. По сравнению с началом года она уменьшилась на 6,9 млн. руб., что является положительным фактором для данного предприятия. Наименьшую долю оборотных активов занимают денежные средства, составляющие на конец года 0,109 млн. руб. Причиной снижения оборотных активов стало снижение: запасов на 7,9 млн. руб., НДС по приобретенным ценностям на 0,5 млн. руб., дебиторской задолженности на 6,9 млн. руб., денежных средств на 0,581 млн. руб. и прочих оборотных активов на 0,195 млн. руб. в сравнении с началом года.
В таблице 1.3 приведен анализ состава, структуры и динамики пассивов.
Таблица 1.3. Анализ состава, структуры и динамики пассивов
- резервные фонды, образованные в соответствии с законодательством
- нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)
Кредиторская задолженность, в том числе:
- задолженность перед персоналом организации
- задолженность перед государственными внебюджетными фондами
- задолженность по налогам и сборам
Вывод: пассивы предприятия составили 359,8 млн. руб. Они уменьшились на 9,9 млн. руб. (или на 2,7%).
Капитал и резервы на конец года составили 250,8 млн. руб. Они уменьшились на 13,3 млн. руб. (или на 5,05%). В структуре капитала и резерва наибольшую долю составляет уставный капитал - 37,1%. Наименьшую долю в структуре капитала и резерва составляет резервный капитал - 0,25%.
Долгосрочные обязательства на конец года составили 58,8 млн. руб. Они уменьшились на 6,1 млн. руб. (или на 9,3%). В структуре долгосрочных обязательств наибольшую долю составляют займы и кредиты 15,8%.
Краткосрочные обязательства на конец года составляют 50,3 млн. руб. Они увеличились на 9,5 млн. руб. (или на 23,3%). В структуре краткосрочных обязательств наибольшую долю составляют займы и кредиты, а именно кредиторская задолженность 7,4%. Наименьшую долю занимают задолженность перед государственными внебюджетными фондами - 0,42%.
1.2 Анализ ликвидности и платежеспособности предприятия
В общепринятом смысле, ликвидность - это способность ценностей превращаться в деньги (наиболее ликвидные активы). Уровень ликвидности активов характеризуется суммой денежных средств, которую можно получить от продажи активов и временем, которое для этого необходимо. Высокий уровень ликвидности предприятия означает умение организации в оптимальные сроки превращать в деньги свои активы, не поступаясь их ценой.
Ликвидность в практическом смысле можно понимать, как возможность организации погасить обязательства / долги своим имуществом, оборотными и внеоборотными активами.
Ликвидность и платежеспособность не тождественные понятия. Платежеспособность учитывает скорость возврата долгов, например, показатели ликвидности хорошие и достаточно имущества для погашения долгов, но у предприятия есть запасы, которые неликвидны или просроченная дебиторская задолженность, которую взыскать невозможно.
Ликвидность баланса определяется сравнением статей активов, сгруппированных по степени ликвидности и статей пассивов, сгруппированных по степени их оплаты (погашение задолженности).
Ниже, в таблице 1.4 выполнена группировка активов и пассивов по степени ликвидности и пассивов по срочности оплаты.
Таблица 1.4. Группировка активов и пассивов по степени ликвидности и пассивов по срочности оплаты, тыс. руб.
Наиболее срочные обязательства (П1)
- краткосрочные финансовые вложения
- задолженность перед собственниками по выплате дивидендов
- краткосрочная дебиторская задолженность (кроме просроченной и сомнительной)
- просроченная задолженность по кредитам и займам
- запасы (кроме неликвидных запасов сырья, материалов, готовой продукции)
- прочие краткосрочные обязательства
- долгосрочные кредиты, займы и другие обязательства
- неликвидные запасы материалов и готовой продукции
- собственный капитал (уставный, добавочный, резервный, нераспределенная прибыль, доходы будущих периодов)
- просроченная и сомнительная дебиторская задолженность
- долгосрочная дебиторская задолженность
Под анализом понимается способ познания предметов и явлений, основанный на разделении целого на составные части и изучении их во всем многообразии связей. В науке и на практике применяются разные виды анализа: физический, экономический и т.д. Применительно к экономике выделяют:
2) анализ хозяйственной деятельности конкретного предприятия.
Анализ классифицируется по следующим признакам:
- по признаку времени (анализ подразделяется на предварительный и последующий, последующий делится на оперативный, итоговый);
- по объектам управления (технико-экономический, финансово-экономический, маркетинговый и т.д.);
- по методике изучения (сопоставительный, факторный, экономико-математический).
Анализ исследует хозяйственные процессы предприятий и конечные производственно-финансовые результаты деятельности, при этом, экономика предприятия изучается в динамике.
Анализ изучает не саму хозяйственную деятельность как технологический процесс, а экономические результаты хозяйствования.
- повышение обоснованности бизнес-планов и нормативов;
- определение результативности использования труда в их трудовых, материальных и финансовых ресурсов;
- выявление измерения внутренних резервов.
По своему содержанию показатели делятся:
2) общие (используются при анализе всех отраслей) и специфические (для конкретной отрасли);
4) абсолютные (натуральные, стоимостные) и относительные (показывают соотношение каких-либо двух абсолютных показателей).
При изучении причинно-следственной связи показатели делятся на:
По способу формирования различают показатели нормативные, плановые, учетные (бухгалтерская, статистическая отчетность) и аналитические, которые исчисляются в ходе самого анализа.
Анализ абсолютных показателей ликвидности предприятия представлен в таблице 1.5.
Таблица 1.5. Анализ абсолютных показателей ликвидности предприятия, тыс. руб.
Удовлетворительная структура баланса
ЧА = оборотные активы краткосрочные обязательства
Вывод: так как баланс предприятия не удовлетворяет ни одному из условий, структуру баланса следует считать неликвидной.
Относительные показатели, которые характеризуют ликвидность и структуру баланса предприятия приведены в таблице 1.6.
Таблица 1.6. Относительные показатели, характеризующие ликвидность и структуру баланса предприятия
Показатель уменьшился на 0,17. На начало года он был ниже оптимального значения. Ликвидность баланса в целом ухудшилась. Основной причиной является снижение денежных средств на конец года и увеличение краткосрочных обязательств.
На конец года на 1 рубль краткосрочных обязательств приходится 0,92 рубля оборотных активов. Показатель уменьшился на 0,61. На конец года и на начало года показатель не превышал оптимального значения. Оборотные активы превышают краткосрочные обязательства. Уменьшение показателя произошло за счет уменьшения оборотных активов и роста краткосрочных обязательств.
Коэффициент критической ликвидности (промежуточного покрытия)
Показатель на конец года составил 0,61, следовательно, 61% обязательств может быть погашено, при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Показатель на конец года уменьшился на 0,31. На начало года показатель превышал оптимальное значение. Прогнозируемая платежеспособность организации ухудшается за счет снижения денежных средств.
На конец года, только 0,2% краткосрочных заемных средств может быть погашено за счет денежных средств немедленно. На конец года показатель уменьшился на 0,018. На конец года и на начало года показатель ниже оптимального значения. Он ухудшился за счет снижения суммы денежных средств.
Коэффициент срочной ликвидности (рассчитывается на конкретную дату, используется для текущего мониторинга состояния расчетов по обязательствам)
На конец года только 0,2 обязательств предприятия может быть погашено за счет денежных средств. Показатель снизился на 0,018. У организации, как на конец года, так и на начало года величина денежных средств меньше денежных обязательств. Коэффициенты меньше оптимального значения, который равен 1.
Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами
Показатель на конец года равен 0,11. Оборотные активы сформированы полностью за счет собственных средств. Собственных средств на 89% меньше, чем оборотных активов. На конец года показатель уменьшился на 0,48. Показатель на начало года был выше оптимального значения, а на конец года - ниже оптимального значения.
Ликвидность организации свидетельствует о ее финансовых возможностях полностью в установленные сроки расплачиваться по своим обязательствам.
Платежеспособность можно оценить как краткосрочную, либо как долгосрочную. Краткосрочная платежеспособность определяется наличием наиболее ликвидных активов (денежных средств и краткосрочных финансовых вложений) полностью обеспечивающее покрытие срочных обязательств. Для анализа долгосрочной перспективной платежеспособности используются коэффициенты, представленные в таблице 1.7.
Таблица 1.7. Показатели долгосрочной платежеспособности
Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности по состоянию на определенную дату
На конец года дебиторская задолженность составила на 23% больше кредиторской задолженности. Дебиторы должны предприятию больше на 23%, чем оно задолжало кредиторам. Показатель уменьшился на 0,02 за счет уменьшения дебиторской задолженности.
Коэффициент покрытия чистыми оборотными активами кредиторской задолженности
У предприятия отсутствуют чистые оборотные активы на конец года. Показатель снизился на 0,88 за счет снижения чистых оборотных активов.
Долгосрочная платежеспособность организации
Коэффициент восстановления платежеспособности в течение 6 месяцев =
Коэффициент восстановления платежеспособности в течение 6 месяцев = = 0,15
Организация не может восстановить платежеспособность в течение 6 месяцев.
Коэффициентный метод анализа ликвидности и платежеспособности имеет преимущества и недостатки.
- позволяет показать какова возможность организации ответить по своим обязательствам различными видами оборотных активов, для превращения которых в денежные средства либо совсем не требуется времени, либо требуется время соответствующее периоду их оборота;
- свидетельствуют о степени соответствия достигнутого уровня ликвидности оборотных активов и их оптимальному значению.
- коэффициенты можно рассчитать по данным баланса, которые составляются значительно позже отчетной даты, информация устаревает;
- оптимальные значения не ранжированы от вида деятельности, масштабов, специфики организации, различий в формировании учетной политики.
Главным условием обеспечения финансовой устойчивости организации является рост объема продаж. За счет выручки от продаж происходит покрытие текущих затрат и формирование необходимой величины прибыли за счет проста прибыли укрепляется финансовое положение организации, появляется возможность расширения производства, совершенствования материально-технической базы, внедрение новых технологий.
У предприятия должно быть достаточно средств. Для формирования активов помимо прибыли и других собственных средств, организация привлекает заемные средства. Заемные средства повышают финансовые риски.
Финансовое положение организации оцениваются на отчетную дату по данным бухгалтерской отчетности, бухгалтерского баланса.
Первичные признаки неудовлетворительного финансового состояния:
- чистый убыток отчетного и предыдущего года в отчете по прибылям и убыткам;
- устойчивое снижение валюты баланса (итог баланса);
- просроченная кредиторская задолженность;
Для получения адекватных выводов об уровне финансовой устойчивости, целесообразно пользоваться данными отчетности за 2-3 года, чтобы отличить разовую неустойчивость, вызванную случайными факторами от хронической неустойчивости. Причины хронической неустойчивости ищут в производственно-хозяйственной деятельности, уровне управления и финансового менеджмента.
Детализированный анализ финансовой устойчивости можно провести с использованием абсолютных и относительных показателей.
Самым простым и приближенным способом оценки финансовой устойчивости является соответствие величины средств, направленных на формирование материально-производственных запасов (запасы + НДС) финансовых источников этих средств.
Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости предприятия изложен в таблице 1.8.
Таблица 1.8. Анализ обеспеченности запасов источниками и определение типа финансовой устойчивости
Собственные оборотные средства (СОС)
СОС = капиталы и резервы - внеоборотные активы
Собственные и долгосрочные заемные средства (СДОС)
СДОС = СОС + долгосрочные обязательства
Общая величина основных источников формирования запасов и затрат (ООС)
ООС = СДОС + займы и кредиты + поставщики и подрядчики + задолженность перед персоналом организации
ОСС = 21489 + 11133 + 9791 + 5537 = 47950
ОСС = 4111 + 23533 + 14744 + 2133 = 36299
ЗИЗ = запасы + НДС по приобретенным ценностям
- финансовый показатель Ф1 (излишек или недостаток собственных оборотных средств)
- финансовый показатель Ф2 (излишек и недостаток собственных и долгосрочных заемных средств)
- Финансовый показатель Ф3 (излишек, недостаток всех источников формирования оборотных активов)
Вывод: предприятие имеет недостаток собственных оборотных средств, этот показатель в динамике уменьшается. Общая величина основных источников формирования запасов и затрат предприятия уменьшилась, это является отрицательной тенденцией. Тип финансовой устойчивости - неустойчивое финансовое состояние (показатели Ф 1 и Ф 2 меньше нуля, а Ф 3 больше нуля). Оно характеризуется периодически возникающими задержками по обязательным платежам и расчетам, долгами перед работниками по заработной плате, хронической нехваткой «живых» денег. Предприятие испытывает недостаток СОС и СДОС. В общем случае, неустойчивое финансовое состояние является пограничным между нормальной (относительной) устойчивостью и кризисным финансовым состоянием, причем эта грань достаточно хрупка. Прогноз развития событий следующий: в случае, если предприятию в следующем финансовом году удастся достигнуть наращивания показателей СДОС или СОС, то его платежеспособность будет гарантированна. Если произойдет дальнейшее уменьшение показателя ООС, либо показатель ЗИЗ резко возрастет, то кризис практически неизбежен.
Ниже, в таблице 1.9 представлены относительные коэффициенты, характеризующие уровни финансовой устойчивости.
Таблица 1.9. Относительные коэффициенты, характеризующие уровни финансовой устойчивости
Показывает соотношение между собственным капиталом и привлеченными заемными средствами. В практике должен быть больше 0,5. На конец года заемный капитал составил 11% от собственного капитала. Показатель уменьшился на 13 за счет увеличения заемного капитала.
Коэффициент автономии (финансовой независимости)
Показывает долю формирования активов за счет собственного капитала. На конец года 70% активов сформировано за счет собственного капитала. Показатель уменьшился на 0,01 за счет снижения собственного капитала.
Показывает степень зависимости организации от заемных средств. На конец года показатель составил 0,07. Показатель увеличился на 0,04 за счет увеличения заемного капитала.
Коэффициент финансового рычага (финансового левриджа), финансовой ликвидности
Показатель показывает финансовую активность организации по привлечению заемных средств. Показатель на конец года составил 0,09. Показатель увеличился на 0,05 за счет увеличения доли заемного капитала.
Коэффициент маневренности собственного капитала
Показатель показывает долю собственного капитала и долгосрочных обязательств, направленных на финансирование оборотных активов. На конец года 2% капитала и долгосрочных обязательств направлено на формирование оборотных активов. Показатель на конец года уменьшился за счет роста внеоборотных активов. Собственный капитал не обладает высокой маневренностью.
Показывает долю собственного капитала, направленного на финансирование внеоборотных активов. На конец года 102% собственного капитала направлено на финансирование внеоборотных активов. Показатель увеличился на 0,1 за счет роста внеоборотного капитала. В основном собственный капитал направлен на финансирование внеоборотных активов.
Коэффициент обеспеченности оборотных активов
На конец года предприятие стало испытывать недостаток оборотных активов. Это произошло за счет уменьшения собственного капитала и долгосрочных обязательств. Показатель уменьшился на 0,44 за счет роста внеоборотных активов.
Коэффициент обеспеченности запасов, собственными оборотными средствами
Финансовая устойчивость организации ухудшилась. На формирование запасов не хватает собственных средств на конец года.
Коэффициент собственных оборотных средств, в совокупных активах
На конец года показатель составил только 1% собственных оборотных средств. Показатель уменьшился на 0,05 за счет роста внеоборотных активов. Показатель свидетельствует о недостатке собственных средств на конец года.
На конец года собственный капитал не превышает внеоборотных активов. Собственного капитала недостаточно для формирования внеоборотных активов. Показатель уменьшился на 0,6 за счет роста внеоборотных активов.
Анализ деловой активности позволяет охарактеризовать результаты и эффективность текущей основной производственной деятельности.
Оборотный капитал - средства, вложенные в активы, непосредственно обеспечивают процесс производства и реализации продукции. Вещественные элементы оборотного капитала полностью потребляются в каждом операционном цикле, целиков переносят свою стоимость на стоимость издаваемой продукции.
Для оценки деловой активности предприятия анализируют состав, структуру, динамику, оборачиваемость и период оборота оборотных активов (таблица 1.10). Если увеличивается продолжительность оборота оборотных активов, то у организации возникает потребность в дополнительных источниках финансирования. Организация обращается за кредитами, платит проценты, уменьшается прибыль. Если задолженность по кредитам растет, то снижается финансовая устойчивость, растет финансовая зависимость и риск неплатежеспособности возрастает.
Если оборотные активы ускоряют свою оборачиваемость, то происходит условное высвобождение капитала из оборота, который вновь вовлекается в дополнительный оборот и приносит доходы в виде прибыли.
Среднегодовая величина оборотных активов, тыс. руб. =
Коэффициент оборачиваемости показывает количество оборотов за год.
Условное высвобождение (перерасход средств) =
Среднегодовая величина оборотных активов отчетного периода, тыс. руб. Среднегодовая величина оборотных активов прошлого периода, тыс. руб. Ч
Результат со знаком «» означает сумму высвобождения средств.
Результат со знаком «+» означает дополнительное привлечение (иммобилизация) средств.
Далее приведен расчет показателей оборачиваемости оборотных активов (деловой активности) в таблице 1.10.
Таблица 1.10. Расчет показателей оборачиваемости оборотных активов (деловой активности)
Среднегодовая величина оборотных активов, всего, тыс. руб., в т.ч.:
Выручка от продаж, тыс. руб. (форма №2 «отчет о прибылях и убытках»
Коэффициент оборачиваемости оборотных активов, в т.ч.:
Период оборота оборотных активов, в т.ч.:
Сумма условного высвобождения («-»), дополнительного привлечения («+») оборотных активов, тыс. руб.
Э = 54204 тыс. руб. 60295 тыс. руб. Ч = 4195 тыс. руб.
Вывод: среднегодовая величина оборотных активов в отчетном периоде составила 54,2 млн. руб. Показатель снизился на 6,4 млн. руб. (или на 10,1%).
В структуре оборотных активов отчетного периода наибольшую долю составляет дебиторская задолженность 61,9%. Запасы, включая НДС - 36,5%.
В структуре существенных изменений не произошло. Доля дебиторской задолженности снизилась на 5,6. Доля запасов, включая НДС, снизилась на 14,3%.
Коэффициент оборачиваемости оборотных активов составила 3,2. Период оборота - 112,5 дней. Коэффициент оборачиваемости снизился на 1, а период оборота увеличился на 27 дней. Это произошло вследствие превышения темпов роста среднегодовой величины оборотных активов (89,9%) над темпом роста выручки от продаж (68,9%). Сумма условного высвобождения оборотных активов - 4,1 млн. руб.
Запасы, включая НДС, составили 19,8 млн. руб. запасы снизились на 3,3 млн. руб. (или на 14,3%).
Коэффициент оборачиваемости - 8,7. Он уменьшился на 2,1. Период оборота составил 41,4 дней. Он увеличился на 8,1 дней. Дебиторская задолженность составила 33,8 млн. руб. она уменьшилась на 2 млн. руб. Коэффициент оборачиваемости составил 5,1. Показатель уменьшился на 1,9. Период оборота - 70,6 дней. Он увеличился на 19,2 дней. Денежные средства составили 0,4 млн. руб. они уменьшились на 0,2 млн. руб. коэффициент оборачиваемости составил 431,6. Он увеличился на 49,9. Период оборота - 0,83 дней. Показатель снизился на 0,11 дней.
Прочие оборотные активы составили 0,5 млн. руб. они снизились на 0,5 млн. руб. коэффициент оборачиваемости прочих оборотных средств составил 381,9. Он увеличился на 125,5. Период оборота составил 0,94 дней. Он уменьшился на 0,46 дней.
1.4 Анализ прибыли, рентабельности, затрат на 1 рубль продукции
Анализ формирования чистой прибыли проводится по форме - «Отчет о прибылях и убытках».
В таблице 1.11 приведен анализ формирования чистой прибыли.
Таблица 1.11. Анализ формирования чистой прибыли, тыс. руб.
Прибыль (убыток) до налогообложения
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода
Вывод: в отчетном году предприятие имело убыток в размере 13,3 млн. руб. причиной является то. Что предприятие имело убыток прибыли до налогообложения. В отчетном году прибыль до налогообложения имеет убыток в размере 14,6 млн. руб. в отчетном году получена прибыль от продаж в размере 6 млн. руб.
Показатель уменьшился на 21,2 млн. руб. (или на 78%).
Прочие расходы составили 29,3 млн. руб. показатель увеличился на 2,7 млн. руб. (или на 10%).
Прибыль от продаж снизилась в связи с превышением темпов роста себестоимости (70,3%) над темпом роста выручки от продаж (68,9%).
Выручка от продаж в отчетном году составила 172,4 млн. руб. выручка снизилась на 77,9 млн. руб. (или на 31,1%).
Себестоимость составила 110,3 млн. руб. показатель снизился на 46,6 млн. руб. (или на 29,7%).
Далее представим анализ затрат на 1 рубль выручки от продаж и рентабельности продаж в таблице 1.12.
Таблица 1.12. Анализ затрат на 1 рубль выручки от продаж и рентабельности продаж
Себестоимость выручки от продаж (себестоимость продаж коммерческие расходы + управленческие расходы), тыс. руб.
Затраты на 1 руб. выручки от продаж, руб./руб.
Вывод: затраты на 1 рубль выручки от продаж составили 0,64 руб. они увеличились на 0,1 (или на 1,6%). Причиной роста затрат является превышение темпа роста себестоимости (70,3%) над темпом роста выручки от продаж (68,9%). Рентабельность продаж по прибыли от продаж равна 3,5%. Показатель уменьшился на 7,4 за счет уменьшения прибыли от продаж. Рентабельность по чистой прибыли равна 7,7. Показатель снизился на 6,84 за счет снижения чистой прибыли.
1.5 Оценка вероятности банкротства предприятия
ликвидность платежеспособность банкротство финансовый
Под несостоятельностью (банкротством) признанная арбитражным судом или объявленная должником, неспособность в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и / или исполнить обязанность по оплате обязательных платежей.
В основе банкротства лежит принцип, по которому юридическое лицо не оплачивает товары, работы, услуги на сумму не менее 100 тыс. руб. в течение трех месяцев. С датой, когда обязанность по уплате обязательных платежей должна быть исполнена.
Факторы неплатежеспособности и банкротства организации подразделяются на:
1. Внутренние (связанные с ошибками и упущениями руководства персонала).
2. Внешние (возникающие вне организации).
В развитых странах 2/3 обанкротившихся предприятий имеют причиной внутренние факторы, и только 1/3 - внешние. В странах с переходной экономикой внешние факторы превалируют над внутренними.
Внешние факторы делятся на 3 группы:
1. Социально-экономические факторы общего развития с
Анализ и диагностика финансовых процессов предприятия ОАО «Витра» и конечные производственно-хозяйственные результаты его деятельности курсовая работа. Финансы, деньги и налоги.
Реферат по теме Обмен веществ и энергии
Курсовая работа по теме Воздействие человека на природу
Статья На Тему Боеготовность Вспомогательных Войск И Службы Тыла Второй Мировой Войны
Дипломная работа по теме Влияние стиля семейного воспитания на развитие способностей ребенка
Реферат по теме Память QDR
Контрольная работа по теме Финансовая деятельность городских дум в 1917 г.: проблемы, достижения, особенности
Реферат: Планування як функція менеджменту 2
Контрольная Работа На Тему Строение И Свойства Фаз В Металлических Сплавах. Твёрдые Растворы, Химические Соединения. Гетерогенные Структуры
Реферат: Издержки производства (Шпаргалка)
Курсовая работа по теме Рынок труда в России в XXI веке
Реферат: Solar Essay Research Paper SOLAR ENERGY
Реферат по теме Наркотики и наркомания
Реферат: Movie Review Essay Research Paper Movie Review
Праздник Наурыз Эссе
Реферат по теме Цель войны. Походы Александра Великого
Дипломная работа по теме Удосконалення інструментарію аналізу ліквідності банку в системі управління нею
Реферат: Состояние и концепция совершенствования нормирования труда в современных условиях
Шпаргалка: Основные понятия и термины социологии
Реферат по теме Асортимент та національні особливості кухонь країн близького зарубіжжя
Дипломная работа по теме Дизайн детских медицинских учреждений
Понятие, назначение и система уголовно-процессуальных принципов - Государство и право реферат
Регулятор холостого хода - Транспорт реферат
Проектирование универсальной быстропереналаживаемой инструментальной системы для обработки взаимоточных поверхностей, включая отверстия - Производство и технологии дипломная работа