Анализ финансового состояния в ООО "АльфаСтиль" - Финансы, деньги и налоги отчет по практике
Главная
Финансы, деньги и налоги
Анализ финансового состояния в ООО "АльфаСтиль"
Организационно-экономическая характеристика предприятия ООО "АльфаСтиль", оценка его финансового состояния и рекомендации по совершенствованию. Анализ ликвидности, оборачиваемости и рентабельности чистых активов. Рентабельность собственного капитала.
посмотреть текст работы
скачать работу можно здесь
полная информация о работе
весь список подобных работ
Нужна помощь с учёбой? Наши эксперты готовы помочь!
Нажимая на кнопку, вы соглашаетесь с
политикой обработки персональных данных
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
Министерство образования и науки РФ
Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение
высшего профессионального образования
"Тюменский государственный университет"
Институт дистанционного образования
Направление "Менеджмент организации"
ОБЩЕСТВО С ОГРАНИЧЕННОЙ ОТВЕТСТВЕННОСТЬЮ ООО "АЛЬФАСТИЛЬ"
Руководитель практики от предприятия
Директор ООО "АльфаСтиль" Макарова Татьяна Васильевна
рентабельность собственный капитал актив
Проведем анализ структуры активов и пассивов в динамике за последние 3 периода (Приложение 3). Определим соотношение и изменение статей (%), сформируем тенденцию происходящих изменений.
Анализ структуры активов и пассивов ООО "АльфаСтиль" за 2011 г. - по состоянию на 1.01.2012 г. - графически представим в Приложении 3.
На основании проведенного анализа структуры активов и пассивов в динамике за последние 3 периода можно сделать следующие общие выводы:
Для удовлетворительного финансового состояния предприятия принято считать, что изменение (прирост) прибыли (?П) должно превышать изменение выручки (?В), которое в свою очередь должно опережать изменение валюты баланса (?ВБ), т.е.:
Для анализируемой компании - ООО "АльфаСтиль" - данное неравенство не выполняется:
Рост валюты баланса превышает рост выручки, что приводит к ухудшению некоторых финансовых показателей деятельности Общества.
В течение анализируемого периода не значительно увеличилась валюта баланса, в основном за счет увеличения дебиторской задолженности и внеоборотных активов.
Величина дебиторской задолженности выросла в течение анализируемого периода в 1,5 раза. Основную долю статьи занимает задолженность дочерних и зависимых обществ (66% от статьи). Кредиторская задолженность изменялась не значительно.
Собственный капитал Общества увеличился не значительно (1,3%).
По результатам предварительного анализа можно сказать, что в целом финансовое положение ООО "АльфаСтиль" неблагоприятное:
§ Темп роста текущих пассивов превышает темп роста текущих активов.
§ Темп роста выручки существенно превышает темпы роста прибыли.
§ Сокращается доля собственного капитала.
§ Снижение прибыли, которое в основном связано с увеличением себестоимости продукции.
Для более обоснованного заключения о финансовом состоянии ООО "АльфаСтиль" необходимо проведение более глубокой оценки финансовой устойчивости предприятия, показателей деловой активности и рентабельности данной компании.
Оценим Баланс последнего периода по основным позициям:
§ какова величина текущих и постоянных активов, как изменяется их соотношение, а также за счет чего они финансируются
§ какие статьи растут опережающими темпами, и как это сказывается на структуре баланса
§ какую долю активов составляют товарно-материальные запасы и дебиторская задолженность
§ насколько велика доля собственных средств, и в какой степени компания зависит от заемных ресурсов
§ каково распределение заемных средств по срочности
§ какую долю в пассивах составляет задолженность перед бюджетом, банками и трудовым коллективом
? Соотношение данных статей на 1.01.2011 г. составляет 0,2103
? Соотношение данных статей на 1.01.2011 г. составляет 0, 1987
Соотношение данных статей сократилось в 2011 г. на 1,16% за счет существенного прироста на 1.01.2012 г. постоянных фиксированных активов,
Данный факт свидетельствует о негативной тенденции, складывающейся в ООО, т.к. при увеличении фиксированных активов данная компания - ООО "АльфаСтиль" - не сможет оперативно распоряжаться своими активами.
Наибольший рост по состоянию на 1.01.2012 г. зафиксирован по высоколиквидным активам текущих активов (+ 33,5%).
За счет этого изменения объем данной статьи в общей величине активов ООО "АльфаСтиль" возрос на 0,8%.
Также в 2011 г. наблюдался рост по фиксированным активам (+ 4,62%).
За счет этого изменения объем данной статьи в общей величине активов ООО "АльфаСтиль" возрос на 0,8%.
В структуре пассивов небольшой рост в 2011 г. произошел по собственному капиталу (+ 1,7%).
За счет этого изменения объем данной статьи в общей величине пассивов ООО "АльфаСтиль" сократился на 1,61%.
По состоянию на 1.01.2012 г. (согласно Бухгалтерскому балансу ООО "АльфаСтиль" товарно-материальные запасы в ООО "АльфаСтиль" составляли 3,02% от общей величины активов компании.
По состоянию на 1.01.2012 г. (согласно Бухгалтерскому балансу ООО "АльфаСтиль" дебиторская задолженность в ООО "АльфаСтиль" составляла 11,38% от общей величины активов компании.
Доля текущих пассивов ООО " АльфаСтиль" по состоянию на 1.01.2012 г. составляла 10,55% общей величины пассивов компании, в том числе:
доля кредиторской задолженности = 9,52%.
доля краткосрочных обязательств = 1,04%.
Доля долгосрочных обязательств в ООО "АльфаСтиль" по состоянию на 1.01.2012 г. составляла 5,96% общей величины пассивов компании.
Таким образом, данная компания - ООО "АльфаСтиль" зависит от заемных средств незначительно, т.к. они занимают в структуре пассивов данной компании 10,55 + 5,96 = 15,51%, а величина собственного капитала = 83,49% величины пассивов исследуемой компании.
Наиболее срочной по погашению является кредиторская задолженность ООО "АльфаСтиль", величина которой составляет по состоянию на 1.01.2012 г.9,52% от общей величины пассивов компании.
Далее по срочности погашения заемных средств следуют краткосрочные обязательства ООО "АльфаСтиль", величина которых составляет по состоянию на 1.01.2012 г.1,04% от общей величины пассивов компании.
Менее срочными к погашению заемными средствами являются долгосрочные обязательства ООО "АльфаСтиль", величина которых составляет по состоянию на 1.01.2012 г. 5,96 % от общей величины пассивов компании.
По состоянию на 1.01.2012 г. (согласно Бухгалтерскому балансу ООО "АльфаСтиль") задолженность перед бюджетом в ООО "" составила = 1,35% от общей величины пассивов исследуемой компании.
По состоянию на 1.01.2012 г. (согласно Бухгалтерскому балансу ООО "АльфаСтиль") задолженность перед банками (краткосрочная и долгосрочная в сумме) в ООО "АльфаСтиль" составила = 7% от общей величины пассивов исследуемой компании.
По состоянию на 1.01.2012 г. (согласно Бухгалтерскому балансу ООО "АльфаСтиль") задолженность перед трудовым коллективом в ООО "АльфаСтиль" составила = 0,03% от общей величины пассивов исследуемой компании. С точки зрения долгосрочной перспективы уверенное и стабильное развитие фирмы, т.е. ее финансовая устойчивость, во многом обуславливается степенью ее зависимости от внешних инвесторов и кредиторов, т.е. структурой капитала.
Рассчитанные выше коэффициенты характеризуют финансовую устойчивость предприятия с точки зрения структуры капитала (Таблица 1):
Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств
Коэффициент автономии отражает долю собственных средств в пассивах предприятия. Высокий коэффициент автономии свидетельствует о хорошей финансовой устойчивости Компании.
Однако такое положение нельзя ценить однозначно позитивно из-за отсутствия кредитных ресурсов в пассивах Компании. Это свидетельствует об отсутствии кредитной истории и может затруднить возможность привлечения дополнительных средств при необходимости. Это подтверждается тем, что предприятие допускает чрезмерный рост кредиторской задолженности, что может привести к проблемам с поставщиками вместо привлечения кредитов под финансирование оборотных средств.
Коэффициент финансовой зависимости у Общества соответствует нормативным показателям, что свидетельствует о хорошей финансовой устойчивости.
Коэффициенты левериджа и покрытия инвестиций также соответствуют рекомендуемым показателям.
Анализ показателей структуры капитала свидетельствует о превышении собственных средств над заемным капиталом, что говорит о финансовой независимости предприятия.
Показатели, отражающие обеспеченность текущей деятельности предприятия собственными средствами представлены в таблице 2.
Коэффициент маневренности собственных средств
Собственные оборотные средства / Собственный капитал
Коэффициент обеспеченности запасов и затрат
Коэффициент соотношения текущих активов и основных средств
Коэффициент маневренности собственных средств, показывающий способность Общества поддерживать уровень собственного оборотного капитала и пополнять оборотные средства в случае необходимости за счет собственных источников, определяется как отношение собственных оборотных средств к величине источников собственных средств предприятия.
Рекомендуемый уровень указанного показателя лежит в пределах 0,3-0,5, ниже которого считается, что у предприятия отсутствует возможность свободного маневрирования финансовыми ресурсами.
Фактические значения данного показателя практически в течение всего анализируемого периода свидетельствуют об отсутствии возможности финансового маневра.
Коэффициент обеспеченности запасов и затрат показывает, что ТМЗ не покрываются оборотными средствами.
Коэффициент соотношения текущих активов и основных средств в соотнесении с коэффициентом левериджа удовлетворяет условию достижения финансовой стабильности.
На основании анализа можно сделать вывод о том, что ООО "АльфаСтиль" является финансово устойчивым и достаточно не зависимым от внешних кредиторов, однако показатели имеют тенденцию к ухудшению.
Рассчитаем величину денежных потоков (по 3-м последним периодам) по каждому виду деятельности и проанализировать основные притоки и оттоки денежных средств по данным Баланса и Отчёта о финансовых результатах на основе изменения отдельных статей этих документов. Отразим по схеме формирования денежных потоков их количественное значение за последний период.
Проведем анализ денежного потока, отвечая на основные жизненно важные вопросы:
§ Чем объясняются различия между полученной прибылью и наличием денежных средств?
§ Откуда получены и на что использованы денежные средства?
§ Достаточно ли полученных средств для обслуживания текущей деятельности?
§ Хватает ли предприятию средств для инвестиционной деятельности?
§ В состоянии ли предприятие расплатиться по своим текущим долгам?
В ООО "АльфаСтиль" достаточно полученных средств для обслуживания текущей деятельности. Также можно с уверенностью сказать, что компании хватает средств для инвестиционной деятельности.
Коэффициент маневренности чистого оборотного капитала
Коэффициент обеспеченности собственными средствами
бол.0,1 (рекомендуется от 0,5 до 0,8)
На основании данных расчетов можно сделать следующие выводы:
Коэффициент текущей ликвидности, определяющий достаточность оборотных средств ООО "АльфаСтиль" для погашения краткосрочных обязательств за весь рассматриваемый период имеет значения соответствующие нормативным от 1 до 2.
Коэффициент быстрой ликвидности аналогичен по своему смысловому назначению коэффициенту текущей ликвидности; однако, исчисляется по более узкому кругу оборотных активов, когда из расчета исключена наименее ликвидная их часть - производственные запасы. Значения данного коэффициента за рассматриваемый период соответствует нормативным от 0,7 до 1.
Коэффициент абсолютной ликвидности, характеризующий возможность погашения наиболее ликвидными активами краткосрочных обязательств, в анализируемый период имел значение ниже рекомендованных 0,2 до 0,4. Нормативные значения данного показателя свидетельствуют о том, что краткосрочные обязательства должны покрываться наиболее ликвидными активами не менее чем на 40%. Фактические значения показателя абсолютной ликвидности за рассматриваемый период свидетельствует о том, что у ООО "АльфаСтиль" отсутствует возможность покрытия краткосрочных обязательств за счет денежных средств и краткосрочных ценных бумаг даже без ожидаемого погашения дебиторской задолженности.
Коэффициент маневренности чистого оборотного капитала соответствует нормативным показателям.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами характеризует наличие собственных оборотных средств, необходимых для финансовой устойчивости ООО "АльфаСтиль".
Норматив или нижняя граница указанного показателя определена на уровне 0,1, ниже которого считается, что предприятие не обеспечено собственными оборотными средствами для осуществления нормальной хозяйственной практике зарубежных компаний считается значение близкое к 0,5, то есть в структуре оборотных средств собственных оборотных средств должно быть около 50%, что позволяет предприятию в случае истребования своими кредиторами остальной части текущих активов не опасаться за свое финансовое состояние. Значения данного показателя не соответствует нормативным.
Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.
Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.
В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы.
А 1 : Наиболее ликвидные активы - к ним относятся все статьи денежных средств предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги).
А 2 : Быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты.
A 3 : Медленно реализуемые активы - статьи раздела II актива баланса, включающие запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются более, чем через 12 месяцев после отчетной даты) и прочие оборотные активы.
А 4 : Трудно реализуемые активы - статьи раздела I актива баланса (внеоборотные активы).
Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.
П 1 : Наиболее срочные обязательства - к ним относится кредиторская задолженность.
П 2 : Краткосрочные пассивы - это краткосрочные заемные средства и прочие краткосрочные пассивы.
П 3 : Долгосрочные пассивы - это статьи баланса, относящиеся к II разделу баланса пассива, т.е. долгосрочные кредиты и заемные средства.
П 4 : Постоянные пассивы или устойчивые - это статьи I раздела пассива баланса "Источники собственных средств".
Анализ ликвидности баланса сводится к проверке того, покрываются ли обязательства в пассиве баланса активами, срок превращения которых в денежные средства равен сроку погашения обязательств.
Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения:
В случае, когда одно или несколько неравенств системы имеют противоположный знак от зафиксированного в оптимальном варианте, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной.
Сопоставление итогов 1 группы по активу и пассиву, т.е. А 1 и П 1 (сроки до 3-х месяцев), отражает соотношение текущих платежей и поступлений.
Сравнение итогов 2 группы по активу и пассиву, т.е. А 2 и П 2 (сроки от 3-х до 6-ти месяцев), показывает тенденцию увеличения или уменьшения текущей ликвидности в недалеком будущем. Сопоставление итогов по активу и пассиву для 3 и 4 групп отражает соотношение платежей и поступлений в относительно отдаленном будущем.
А 1 ? П 1 - условие НЕ выполняется.
А 3 ? П 3 - условие НЕ выполняется.
А 1 ? П 1 - условие НЕ выполняется.
А 3 ? П 3 - условие НЕ выполняется.
А 1 ? П 1 - условие НЕ выполняется.
А 3 ? П 3 - условие НЕ выполняется.
А 4 ? П 4 - условие НЕ выполняется.
Исходя из этого, можно сделать следующие выводы:
Ликвидность анализируемого баланса ООО "АльфаСтиль" является недостаточной, как на начало периода, так и на его конец.
Сопоставление первых двух неравенств свидетельствует о том, что ООО "АльфаСтиль" будет неплатежеспособным в ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени.
Сравнение итогов 2 группы по активу и пассиву, т.е. А 2 и П 2 (срок от 3-х до 6-ти месяцев) свидетельствует о том, что возможно небольшое улучшение платежеспособности общества в ближайшем будущем.
Сопоставление итогов по активу и пассиву для 3 и 4 групп свидетельствует о том, что существенного изменения платежеспособности ООО "АльфаСтиль" в относительно отдаленном будущем не произойдет, и компания также останется неплатежеспособной.
Анализ показателей деловой активности позволяет выявить, насколько эффективно предприятие использует свои средства.
К показателям деловой активности относятся показатели отдачи и показатели оборачиваемости. Показатели отдачи характеризуют эффективность отдачи активов, а показатели оборачиваемости характеризуют скорость обращения активов в денежные средства.
Показатели деловой активности рассчитываются путем деления выручки от реализации на соответствующий показатель за исключением коэффициента оборачиваемости ТМЗ, который рассчитывается как отношение себестоимости к величине ТМЗ (таблица 4).
Коэффициент отдачи собственного капитала
Выручка/стоимость основных средств и нематериальных активов
Коэффициент отдачи внеоборотных активов
Коэффициент оборачиваемости текущих активов
Общая оборачиваемость активов в днях
Коэффициент оборачиваемости товарно-материальных запасов
Продолжительность одного оборота в днях
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности
Продолжительность одного оборота в днях
360/коэфф. оборачиваемости дебиторской задолженности
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности
Выручка / кредиторская задолженность
Продолжительного одного оборота в днях
360/коэфф. оборачиваемости кредиторской задолженности
На основании расчета и анализа данных показателей деловой активности ООО "АльфаСтиль" можно сделать следующие выводы:
Показатели оборачиваемости активов ООО "АльфаСтиль" находятся в диапазоне рекомендуемых значений, что свидетельствует о достаточных объемах выручки для существующей величины активов ООО "АльфаСтиль".
Период оборота запасов показывает количество дней, за которое они полностью обновляются. Показатели оборачиваемости запасов ООО "АльфаСтиль" в пределах 19-17 дней свидетельствует об отсутствии избыточных запасов.
Период оборота дебиторской задолженности это количество дней, за которое погашается дебиторская задолженность. Данный показатель находится в диапазоне нормативных значений, что свидетельствует о нормальном взаимодействии с должниками.
Период оборота кредиторской задолженности это количество дней, за которые погашается кредиторская задолженность. Показатели оборачиваемости кредиторской задолженности соответствуют рекомендованным значениям, что свидетельствует о соблюдении сроков погашения задолженности.
RONA = E/Чистые активы (ЧА = А - КЗ)
Рентабельность производственных фондов
Rпр. фондов = E/стоимость производственных фондов
Рентабельность собственного капитала
По результатам расчета и анализа показателей рентабельности можно сделать следующие выводы:
Наблюдается уменьшение всех анализируемых показателей рентабельности, что в целом свидетельствует о неэффективной политике управления предприятия в области управления затратами:
§ уменьшение рентабельности продаж свидетельствует о снижении прибыли (за счет увеличения себестоимости);
§ уменьшение рентабельности активов свидетельствует о неэффективном использовании имущества предприятия;
§ уменьшение значения рентабельности производственных фондов указывают на не эффективное использование основных производственных фондов и материальных оборотных средств;
§ уменьшение рентабельности собственного капитала отражает неэффективное использование собственного капитала.
Бухгалтерский баланс ООО "АльфаСтиль" за 2010-2012 гг., тыс. руб.
патенты, лицензии, товарные знаки (знаки обслуживания), иные аналогичные с перечисленными права и активы
земельные участки и объекты природопользования
Доходные вложения в материальные ценности
имущество, предоставляемое по договору проката
займы, предоставленные организациям на срок более 12 месяцев
прочие долгосрочные финансовые вложения
сырье, материалы и другие аналогичные ценности
затраты в незавершенном производстве (издержках обращения)
готовая продукция и товары для перепродажи
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)
задолженность дочерних и зависимых обществ
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)
задолженность дочерних и зависимых обществ
задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал
займы, предоставленнные организациям на срок менее 12 месяцев
собственные акции, выкупленные у акционеров
прочие краткосрочные финансовые вложения
резервы, образованные в соответствии с законодательством
резервы, образованные в соответствии с учредительными документами
Прибыль использованная на финансирование капвложений
Прибыль использованная на приобретение оборотных средств
Целевые финансирования и поступления
Нераспределенная прибыль прошлых лет
Нераспределенная прибыль отчетного года
Характеристика предприятия и условий его работы. Анализ финансовой устойчивости, платежеспособности, оборачиваемости оборотных активов, рентабельности. Экономическая оценка резервов улучшения финансового состояния и повышения экономической эффективности. курсовая работа [92,5 K], добавлен 17.11.2014
Экономическая характеристика предприятия. Статистическая оценка платежеспособности, ликвидности предприятия. Анализ уровня динамики прибыли, рентабельности, оборачиваемости оборотных средств в организации. Показатели оборачиваемости и привлечения активов. курсовая работа [153,2 K], добавлен 07.02.2016
Основные виды производственной деятельности организации. Анализ динамики и структуры статей активов и пассивов баланса, финансовых результатов. Расчет ликвидности, капитала, рентабельности. Оценка класса платежеспособности и стоимости чистых активов. контрольная работа [31,7 K], добавлен 17.11.2014
Анализ ликвидности и платёжеспособности предприятия, его финансовой устойчивости, рентабельности и оборачиваемости активов предприятия. Анализ эффекта финансового левериджа. Соотношение объёма продаж, себестоимости, прибыли и точки безубыточности. курсовая работа [1,7 M], добавлен 26.09.2012
Методы анализа финансового состояния предприятия. Коэффициенты рентабельности, ликвидности, платежеспособности и оборачиваемости активов (деловой активности). Анализ финансовой отчетности ОАО "Сибнефтемаш". Оценка финансовой устойчивости организации. курсовая работа [225,0 K], добавлен 12.11.2015
Анализ основных технико-экономических показателей работы предприятия. Общая оценка финансового состояния и его изменений за анализируемый период. Анализ финансовой устойчивости, платежеспособности, оборачиваемости оборотных активов, рентабельности. курсовая работа [186,3 K], добавлен 24.10.2014
Основные показатели финансового состояния предприятия. Анализ показателей рентабельности. Показатели ликвидности и структуры капитала. Анализ финансово-экономического состояния АО "Транстелеком". Анализ финансового состояния по данным структуры баланса. курсовая работа [349,3 K], добавлен 08.07.2015
Работы в архивах красиво оформлены согласно требованиям ВУЗов и содержат рисунки, диаграммы, формулы и т.д. PPT, PPTX и PDF-файлы представлены только в архивах. Рекомендуем скачать работу .
© 2000 — 2021
Анализ финансового состояния в ООО "АльфаСтиль" отчет по практике. Финансы, деньги и налоги.
Диссертация Меры Административного Принуждения Применяемые Таможенными Органами
Образы Комедии Недоросль Сочинение
Сочинение по теме Творчество Хлебникова
Мир, в котором мы живем (путешествие в глубь материи)
Курсовая работа по теме Расчет усилительного каскада по схеме с общим эмиттером на транзисторе МП 40
Дипломная работа по теме Американські фразеологізми
Пенсии За Выслугу Лет Военнослужащим Дипломная Работа
Нарушение Сердечного Ритма У Детей Реферат
Контрольная работа: Страхование кредитных рисков
Дипломная работа по теме Формирование и использование финансовых ресурсов коммерческих организаций
Курсовая работа по теме Строительство каркасной дачи
Реферат: The Power Of Wood Essay Research Paper
Реферат по теме Устройство и основные характеристики предохранителей
Методичка На Тему Общие Требования К Оформлению И Содержанию Пояснительных Записок
Курсовая работа по теме Теракт 11 сентября 2001 г.
Реферат: The Republican Party Overall Issues Essay
Доклад: Удачный конспект
Контрольная работа по теме Рынок олигополии
Дипломная работа по теме Сущность и модели корпоративного управления
Подвиг Молодежи 70 На Баме Эссе
Технологія приготування котлетної маси - Кулинария и продукты питания курсовая работа
Анализ состояния и эффективности использования трудовых ресурсов (на примере ООО "Автосервис центр") - Менеджмент и трудовые отношения дипломная работа
Общие теоремы динамики точки - Физика и энергетика презентация