سوق الفوركس: من يتداول العملات ولماذا

يعد سوق الصرف الأجنبي أو سوق الفوركس أكبر سوق مالي في العالم - وهو أكبر حتى من سوق الأسهم ، حيث يبلغ حجمه اليومي 6.6 تريليون دولار ، وفقًا لمسح البنك المركزي الذي يُجرى كل ثلاث سنوات لعام 2019 لأسواق مشتقات العملات الأجنبية وغير الرسمية.1

الموقع الرقمي الذي يتم فيه تبادل عملة بأخرى ، يتمتع سوق الفوركس بالكثير من السمات الفريدة التي قد تكون مفاجأة للمتداولين الجدد . في هذه المقالة سوف نلقي نظرة تمهيدية على الفوركس ، وكيف ولماذا يتدفق التجار بشكل متزايد نحو هذا النوع من التداول.

منصة إنشاء

الماخذ الرئيسية

• سوق الصرف الأجنبي (المعروف أيضًا باسم العملات الأجنبية أو الفوركس) هو سوق عالمي لتبادل العملات الوطنية مقابل بعضها البعض.
• يستخدم المشاركون في السوق الفوركس للتحوط ضد مخاطر العملات الدولية ومعدلات الفائدة ، وللمضاربة على الأحداث الجيوسياسية ، ولتنويع المحافظ ، من بين عدة أسباب أخرى.
• يميل اللاعبون الرئيسيون في هذا السوق إلى أن يكونوا مؤسسات مالية مثل البنوك التجارية والبنوك المركزية ومديري الأموال وصناديق التحوط.
• تستخدم الشركات العالمية أسواق الفوركس للتحوط من مخاطر العملات من المعاملات الأجنبية.
• يمثل الأفراد (تجار التجزئة) جزءًا صغيرًا جدًا نسبيًا من جميع أحجام تداول العملات الأجنبية ، ويستخدمون السوق بشكل أساسي للمضاربة والتداول اليومي.

0 seconds of 1 minute, 40 secondsVolume 75%

1:40

تعريف الصرف الأجنبي (فوركس)

ما هو الفوركس؟

سعر الصرف هو السعر الذي يتم دفعه مقابل عملة مقابل عملة أخرى. هذا النوع من التبادل هو الذي يقود سوق الفوركس.

هناك 180 نوعًا مختلفًا من العملات الرسمية في العالم. ومع ذلك ، فإن معظم تداولات ومدفوعات الفوركس الدولية تتم باستخدام الدولار الأمريكي والجنيه الإسترليني والين الياباني واليورو. تشمل أدوات تداول العملات الشائعة الأخرى الدولار الأسترالي والفرنك السويسري والدولار الكندي والدولار النيوزيلندي.

يمكن تداول العملة من خلال المعاملات الفورية والعقود الآجلة والمبادلات وعقود الخيارات حيث تكون الأداة الأساسية هي العملة. تداول العملات يحدث بشكل مستمر في جميع أنحاء العالم ، 24 ساعة في اليوم ، خمسة أيام في الأسبوع.

من يتداول الفوركس؟

لا يحتوي سوق الفوركس على العديد من اللاعبين فحسب ، بل يضم أيضًا أنواعًا عديدة من اللاعبين. هنا نستعرض بعض الأنواع الرئيسية من المؤسسات والمتداولين في أسواق الفوركس:

البنوك التجارية والاستثمارية

يتم تداول أكبر حجم من العملات في سوق ما بين البنوك . هذا هو المكان الذي تتداول فيه البنوك من جميع الأحجام العملات مع بعضها البعض ومن خلال الشبكات الإلكترونية. تمثل البنوك الكبرى نسبة كبيرة من إجمالي حجم تداول العملات. تسهل البنوك معاملات الفوركس للعملاء وتجري صفقات مضاربة من مكاتب التداول الخاصة بهم .

عندما تعمل البنوك كتجار للعملاء ، فإن فارق العرض والطلب يمثل أرباح البنك. يتم تنفيذ صفقات المضاربة بالعملات لتحقيق الربح من تقلبات العملة. يمكن أن توفر العملات أيضًا تنويعًا لمزيج المحفظة.

البنوك المركزية

تعتبر البنوك المركزية ، التي تمثل حكومات دولتهم ، لاعبين مهمين للغاية في سوق الفوركس. تؤثر عمليات السوق المفتوحة وسياسات أسعار الفائدة للبنوك المركزية على أسعار العملات إلى حد كبير جدًا.

البنك المركزي  مسؤول عن تحديد سعر عملته الأصلية في الفوركس. هذا هو نظام سعر الصرف الذي يتم من خلاله تداول عملتها في السوق المفتوحة . تنقسم أنظمة أسعار الصرف إلى أنواع متغيرة وثابتة ومربوطة .

يتم اتخاذ أي إجراء من قبل البنك المركزي في سوق الفوركس لتحقيق الاستقرار أو زيادة القدرة التنافسية لاقتصاد تلك الدولة. قد تنخرط البنوك المركزية (وكذلك المضاربون) في التدخلات في العملة لجعل عملاتهم ترتفع أو تنخفض. على سبيل المثال ، قد يضعف البنك المركزي عملته من خلال خلق عرض إضافي خلال فترات الاتجاهات الانكماشية الطويلة ، والتي تُستخدم بعد ذلك لشراء العملات الأجنبية. يؤدي هذا بشكل فعال إلى إضعاف العملة المحلية ، مما يجعل الصادرات أكثر قدرة على المنافسة في السوق العالمية.

تستخدم البنوك المركزية هذه الاستراتيجيات لتهدئة التضخم. كما أن قيامهم بذلك يعد بمثابة مؤشر طويل الأجل لتجار الفوركس.

مدراء الاستثمار وصناديق التحوط

يشكل مديرو المحافظ والصناديق المجمعة وصناديق التحوط ثاني أكبر مجموعة من اللاعبين في سوق الفوركس بجانب البنوك والبنوك المركزية. يتداول مديرو الاستثمار العملات لحسابات كبيرة مثل صناديق التقاعد والمؤسسات والأوقاف .

سيتعين على مدير الاستثمار الذي لديه محفظة دولية شراء وبيع العملات لتداول الأوراق المالية الأجنبية. قد يقوم مديرو الاستثمار أيضًا بإجراء عمليات تداول فوركس مضاربة ، بينما تقوم بعض صناديق التحوط بتنفيذ عمليات تداول العملات المضاربة كجزء من استراتيجيات الاستثمار الخاصة بهم.

الشركات المتعددة الجنسيات

تقوم الشركات العاملة في مجال الاستيراد والتصدير بإجراء معاملات الفوركس لدفع ثمن السلع والخدمات. ضع في اعتبارك مثال منتج ألماني لألواح الطاقة الشمسية يستورد مكونات أمريكية ويبيع منتجاته النهائية في الصين. بعد إجراء البيع النهائي ، يجب إعادة اليوان الصيني الذي استلمه المنتج إلى اليورو. يجب على الشركة الألمانية بعد ذلك استبدال اليورو بالدولار لشراء المزيد من المكونات الأمريكية.

تتداول الشركات في الفوركس للتحوط من المخاطر المرتبطة بترجمات العملات الأجنبية. قد تشتري نفس الشركة الألمانية الدولار الأمريكي في السوق الفورية ، أو تدخل في اتفاقية مقايضة العملات للحصول على الدولارات مسبقًا لشراء مكونات من الشركة الأمريكية من أجل تقليل مخاطر التعرض للعملات الأجنبية.

بالإضافة إلى ذلك ، فإن التحوط من مخاطر العملات يمكن أن يضيف مستوى من الأمان للاستثمارات الخارجية .

المستثمرون الأفراد

حجم تداولات الفوركس التي يقوم بها مستثمرو التجزئة منخفض للغاية مقارنة بالمؤسسات والشركات المالية. ومع ذلك ، فهي تنمو بسرعة في شعبيتها. يقوم المستثمرون الأفراد بتداول العملات على أساس مجموعة من الأساسيات (مثل تعادل أسعار الفائدة ومعدلات التضخم وتوقعات السياسة النقدية) والعوامل الفنية (مثل الدعم والمقاومة والمؤشرات الفنية وأنماط الأسعار).

كيف يشكل تداول الفوركس الأعمال

إن التعاون الناتج بين الأنواع المختلفة من متداولي الفوركس هو سوق عالمي عالي السيولة يؤثر على الأعمال التجارية في جميع أنحاء العالم. تعد تحركات أسعار الصرف عاملاً من عوامل التضخم وأرباح الشركات العالمية وحساب ميزان المدفوعات لكل بلد.

على سبيل المثال ، تسلط إستراتيجية تجارة حمل العملات الشهيرة الضوء على كيفية تأثير المشاركين في السوق على أسعار الصرف التي بدورها لها تأثيرات غير مباشرة على الاقتصاد العالمي. تم تصميم تجارة المناقلة ، التي تنفذها البنوك وصناديق التحوط ومديرو الاستثمار والمستثمرون الأفراد ، لالتقاط الفروق في العوائد عبر العملات عن طريق اقتراض العملات ذات العوائد المنخفضة وبيعها لشراء العملات ذات العوائد المرتفعة. على سبيل المثال ، إذا كان للين الياباني عائد منخفض ، فسيقوم المشاركون في السوق ببيعه وشراء عملة ذات عائد أعلى.

عندما تبدأ أسعار الفائدة في البلدان ذات العوائد المرتفعة في التراجع نحو البلدان ذات العوائد المنخفضة ، تتلاشى التجارة المحمولة ويبيع المستثمرون استثماراتهم ذات العوائد المرتفعة. قد يؤدي تفكك التجارة المحمولة بالين إلى قيام المؤسسات المالية اليابانية الكبيرة والمستثمرين الذين يمتلكون حيازات أجنبية كبيرة بإعادة الأموال إلى اليابان مع تضييق الفارق بين العوائد الأجنبية والعائدات المحلية. قد تؤدي هذه الاستراتيجية بدورها إلى انخفاض واسع في أسعار الأسهم العالمية.

الخط السفلي

هناك سبب يجعل الفوركس هو أكبر سوق في العالم: فهو يمكّن الجميع من البنوك المركزية إلى مستثمري التجزئة من رؤية أرباح محتملة من تقلبات العملة المتعلقة بالاقتصاد العالمي. هناك العديد من الاستراتيجيات التي يمكن استخدامها للتداول والتحوط من العملات ، مثل تجارة المناقلة ، والتي تسلط الضوء على كيفية تأثير لاعبي الفوركس على الاقتصاد العالمي.

تتنوع أسباب تداول العملات الأجنبية. صفقات المضاربة - التي تنفذها البنوك والمؤسسات المالية وصناديق التحوط والمستثمرون الأفراد - تحفزها الأرباح. تحرك البنوك المركزية أسواق الفوركس بشكل كبير من خلال السياسة النقدية ، وإعداد نظام الصرف ، وفي حالات نادرة ، التدخل في العملة. تتاجر الشركات بالعملات للعمليات التجارية العالمية وللتحوط من المخاطر.

بشكل عام ، يمكن للمستثمرين الاستفادة من معرفة من يتداول الفوركس ولماذا يفعلون ذلك.

تنافس بدون مخاطر مع 100000 دولار في النقد الافتراضي

اختبر مهاراتك في التداول من خلال محاكي الأسهم المجاني. تنافس مع الآلاف من متداولي Investopedia وتداول طريقك إلى القمة! قم بإرسال الصفقات في بيئة افتراضية قبل أن تبدأ في المخاطرة بأموالك الخاصة. مارس استراتيجيات التداول حتى تكون لديك الممارسة التي تحتاجها عندما تكون مستعدًا لدخول السوق الحقيقي. جرب محاكي الأسهم اليوم >>

إنشاء حساب فوركس فى منصة إنشاء التداول فى الفوركس والعملات المعروفة عالمياً يمكنك من هنا إنشاء حساب تداول Forex تجريبي او حقيقي.