برگزیده گزارش تحلیلی_تفسیری شرکت موتوژن (بموتو)
🗂 برگزیده گزارش تحلیلی-تفسیری
📊 نماد: بموتو (موتوژن)
📝 معرفی شرکت:
شرکت موتوژن به عنوان یکی از معتبرترین شرکت های تولید کننده الکتروموتور در منطقه خاورمیانه بیش از ۲ میلیون دستگاه از انواع الکتروموتورهای خانگی و صنعتی را در رنجهای سبک و سنگین و فوق سنگین و نیز محصولات پروژه‌ای را تولید و در بازارهای داخلی و برخی از کشورهای خارجی عرضه میکند و یکی از شرکتهای مطرح در عرصه این صنعت در کشور محسوب میگردد.
🔎 جدول زیر ذره بین :
🔘نسبت P/E شرکت درمقایسه با صنعت کمتر می باشد. میزان P/E شرکت نشان می دهد که شرکت نسبت به هم گروهی های خود از ریسک کمتری برخوردار است.
🔘 سود خالص شرکت از سال 95 تا 99 در حال افزایش بوده است. میزان رشد سود خالص شرکت در سال 99 نسبت به سال 98 برابر با 50 درصد می باشد.
🔘 شرکت هر ساله متناسب با میزان سود خالص، سود خالص پس از کسر مالیات را بین سهامداران تقسیم می کند. میزان سود تقسیمی در سال 98 برابر با 72 درصد می باشد.
🔘 بازدهی یک ماهه شرکت برابر با 18 درصد و بازدهی سه ماهه شرکت 9 درصد می باشد. بازدهی سالانه شرکت برابر با 157 درصد می باشد.
🔘سود هر سهم مبلغ 4149 ریال برآورد می شود.
🔘با توجه به میزان EPS برآوردی مقدار P/E شرکت را نیز می توان بدست آورد که برابر است با 11.91
🔰 تجزیه و تحلیل نسبت های مالی
📕 حاشیه سود عملیاتی
حاشیه سود عملیاتی شرکت از سال 96 تا 98 صعودی بوده ولی در سال 99 مقداری کاهش داشته است. میزان حاشیه سود عملیاتی در سال 99 نسبت به مدت مشابه سال قبل خود کاهش 5 درصدی داشته است. حاشیه سود عملیاتی شرکت در سال 99 بیشتر از میانگین 4 سال اخیر می باشدبا توجه به رشد خوب حاشیه سود عملیاتی در سال های گذشته می توان به مدیریت خوب شرکت پی برد.
📗 حاشیه سود خالص
حاشیه سود خالص شرکت از سال 96 تا 99 صعودی بوده است. این نسبت در سال 99 نسبت به مدت مشابه خود در سال قبل رشد 1 درصدی داشته است. میزان حاشیه سود خالص شرکت در سال 99 نسبت به میانگین 4 سال اخیر خود بیشتر است. با توجه به رشد حاشیه سود خالص به مدیریت خوب هزینه ها می توان پی برد.
📘جمع بدهی ها به دارایی ها
نسبت بدهی ها به دارایی ها از سال 97 تا 99 نزولی بوده است. میزان افت در سال 99 نسبت به سال قبل بسیار ناچیز بوده است. روند نزولی در این نسبت خبر خوبی برای شرکت می باشد.
📙 سود انباشته به دارایی ها
زیان انباشته به دارایی ها از سال 97 به بعد در حال افزایش می باشد و شیب خوبی در رشد خود دارد. این نسبت در سال 99 نسبت به سال 98 رشد 14 درصدی داشته است.
📒تفسیر روش دوپونت برای بازده حقوق صاحبان سهام شرکت:
بازده حقوق صاحبان سهام شرکت ( ROE) معیار سنجش عملکرد مدیریت در سودآوری است .این نسبت از سال 96 تا 98 روند صعودی داشته و در سال 99 کاهش پیدا کرده است. میزان بازده حقوق صاحبان سهام در سال 99 برابر 94.49% می باشد در حالی که در سال 98 برابر 102.13% بوده است. نسبت ROE در سال 99 نسبت به سال گذشته کاهش 7 درصدی داشته است.نسبت ROE شرکت 89 درصد بیشتر از متوسط صنعت می باشد که نشان دهنده عملکرد مطلوب مدیریت در سودآوری در قیاس با سایر شرکت های هم گروه خود می باشد. نسبت ROE تحت تاثیر سه عامل به شرح زیر قرار دارد:
1-نسبت گردش دارایی ها:این نسبت نشان دهنده کارایی شرکت در استفاده از دارایی ها جهت ایجاد سود است. نسبت گردش دارایی ها در طی سال های 96 تا 98 به صورت نوسانی حرکت کرده است. این نسبت در سال 99 برابر 1.33 بوده در حالی که در سال 98 عدد 1.40 را نشان می دهد و گردش دارایی ها در سال 99 نسبت به 98 کاهش 5 درصدی داشته اند. علت کاهش این نسبت رشد بیشتر درآمدها به دارایی ها می باشد.
2-اهرم مالی: اهرم مالی که با نسبت مالکانه سنجیده می شود ، حاصل دارایی بر حقوق صاحبان سهام است. نسبت اهرم مالی در سال 99 عدد 1.97 نشان می دهد و در سال 98 برابر 1.97 بوده است. اهرم مالی در سال 99 نسبت به سال قبل تغییری نداشته است.
3-نسبت حاشیه سود(خالص): این نسبت به تفضیل در قسمت نسبت های سودآوری تشریح شده است.
همانطور که از مطالب فوق استنتاج می شود عامل تاثیر گذار بر کاهش ROE افت گردش دارایی ها می باشد.
➖➖➖➖➖➖➖➖➖➖
#بموتو
#صورت_مالی_سالیانه
#گزارش_تفسیری
➖➖➖➖➖➖➖➖➖➖
کانال کدال⬇️⬇️
📎: @codal_ir