استراتژی خروج چیست؟ | چرا در بازارهای مالی به Exit Strategy نیاز داریم؟

تصور کنید در یک سفر جاده‌ای هستید. خورشید می‌درخشد، موسیقی پخش می‌شود و همه چیز عالی به نظر می‌رسد... تا این که متوجه می‌شوید اصلاً نمی‌دانید مقصدتان کجاست و به کجا می‌روید! بازارهای مالی می‌توانند شبیه به آن سفر جاده‌ای هیجان‌انگیز باشند. شما با اشتیاق وارد آن می‌شوید، اما بدون برنامه‌ای برای خروج، ممکن است تمام لذت‌های گذشته، جای خود را به ناامیدی و سرخوردگی بدهد. اینجاست که استراتژی خروج یا Exit Strategy به کار می‌آید. استراتژی خروج، نقشه راه شما برای فعالیت در بازارها است و به شما کمک می‌کند بدانید چه زمانی باید پول خود را از معامله خارج کنید و به سراغ دارایی یا حتی بازار دیگری بروید.

چرا داشتن یک استراتژی خروج مهم است؟

دو دلیل اصلی برای استفاده از Exit Strategy وجود دارد:

1. تثبیت سود: فرض کنید رمزارز پروژه‌ای را خریده‌اید که یک فناوری جدید را توسعه می‌دهد. قیمت این رمزارز هر هفته بالا و بالاتر می‌رود! استراتژی خروج به شما کمک می‌کند به جای اینکه منتظر بمانید و امیدوار باشید که قیمت برای همیشه بالا برود (که هرگز اینطور نمی‌شود) تصمیم بگیرید در چه زمانی فروش خود را انجام دهید و سودهایتان را از روی میز بردارید.

2. محدود کردن ضررهایتان: بازارها می‌توانند غیرقابل پیش‌بینی باشند؛ حتی بهترین تحلیلگرها هم نمی‌توانند موفقیت را تضمین کنند. Exit Strategy به شما کمک می‌کند در صورت اشتباه از آب درآمدن یک تحلیل، ضررهای خود را محدود کنید. درست مانند پر کردن یک دندان خراب، با استراتژی خروج می‌توانید یک تحلیل اشتباه را قبل از اینکه کل پورتفولیوی شما را خالی کند، متوقف کنید.

انواع استراتژی‌های خروج برای سرمایه‌گذاران خرد

در اینجا سه استراتژی خروج عملی وجود دارد که می‌توانید از آنها استفاده کنید:

1. هدف‌گذاری سهام: یک هدف قیمتی خاص برای سرمایه‌گذاری خود تعیین کنید. هنگامی که قیمت به آن هدف رسید، همه یا بخشی از دارایی خود را بفروشید و از سود آن لذت ببرید! به عنوان مثال، ممکن است تصمیم بگیرید اگر قیمت اتریوم، 100 درصد از قیمت خرید شما بالاتر رفت، آن را بفروشید.

2. دستورات حد ضرر: می‌توانید درصورتی که قیمت از یک نقطه معین پایین‌تر آمد، فروش دارایی خود را به انجام برسانید. این راهکار را یک سیاست دفاعی برای جلوگیری از افزایش ضررهای خود در نظر بگیرید. تعیین حد ضرر یا Stop Loss صرفا مربوط به زمانی که ارزش دارایی شما کمتر از زمان خرید شده است، نیست؛ بلکه حتی می‌توانید زمانی که در سود هستید هم از این استراتژی استفاده کنید. مثلا من بیتکوین را روی 20 هزار دلار خریده‌ام، امروز قیمت بیتکوین به 100 هزار دلار رسیده است. با خودم میگویم اگر قیمت بیتکوین به زیر 80 هزار دلار برسد، تمام بیتکوین‌هایم را میفروشم تا سود خود را تثبیت کنم.

برای آشنایی با انواع سفارش‌گذاری، این جلسه از پازل رو تماشا کنید

3. خروج مبتنی بر زمان: یک بازه زمانی برای مدت زمان نگهداری سرمایه‌گذاری خود تعیین کنید. شاید قصد دارید یک رمزارز را برای یک سال نگه دارید تا فرضا تحصیلات دانشگاهتان به پایان برسد و سپس با فروش آن، سرمایه لازم برای کسب‌وکارتان را به دست آورید. این استراتژی به نظم و انضباط شما کمک می‌کند و تضمین می‌کند که در ترن هوایی احساسی بازارها گرفتار نشوید؛ اما نسبت به اندازه دو استراتژی قبلی کمی ابتدایی است.

4. خروج مبتنی بر شرایط اقتصادی: شما می‌توانید انواع اهرم‌های اقتصادی را برای استراتژی خروج خود هدف قرار دهید؛ مثلا بگویید تا زمانی که نرخ بهره فدرال رزرو آمریکا کاهش پیدا کند در بازار میمانم؛ اما به محض اولین افزایش نرخ بهره، دارایی‌های خود را میفروشم

به خاطر داشته باشید

هیچ استراتژی طلایی و یکسانی برای همه وجود ندارد. بهترین استراتژی خروج برای شما به

. اهداف سرمایه‌گذاری

. تحمل ریسک

. و روحیات خودتان بستگی دارد.

تحقیقات لازم را انجام دهید، گزینه‌های خود را در نظر بگیرید و حتما استراتژی خروج‌ خود را مشخص کنید تا کنترل سفر مالی شما را در دستان خودتان نگه دارد. با داشتن یک برنامه خروج، می‌توانید با اطمینان در دنیای هیجان‌انگیز بازارهای مالی حرکت کنید و دقیقاً بدانید چه زمانی وارد شوید و مهمتر از آن، چه زمانی خارج شوید!