7) USDJPY

7) USDJPY

ART Cloud Technologies

Технический анализ (MA, RSI, STOCH, MACD, ADX)

  • M30 - DOWN
  • H1 - UP
  • H4 - UP
  • D1 - UP
  • W1 - UP
  • MN - UP
HeatMap = +0.27%
Быки vs Медведи = 28/72
Настрой толпы, покупать.
  • Сопротивление: 117.00, 117.40
  • Поддержка: 115.50, 115.00, 114.00

Пара вчера продолжила свое восхождение начатое еще в прошлую пятнице, за вчера преодолев всего примерно 30 пунктов вверх. А сегодня во время азиатской сессии, на фоне голубиных заявлений BoJ, пара начала тестировать уровень 117.00. Восходящее движение поддерживается усилением инфляционных рисков и крайне голубиной позицией BoJ. Политики BoJ противоречат глобальным центральным банкам, поддерживая политику легких денег. Опасения по поводу ухудшения ситуации на Украине продолжали давить на настроения инвесторов, о чем свидетельствовал преобладающий осторожный настрой на финансовых рынках, а также риски глобальной инфляции снова в центре внимания, значение индикатора Страх-Жадность продолжает оставаться в районе экстремального страха, и указывает на 15.

Чувство оптимизма воцарилось в чувствительных к риску активах после того, как президент Украины Владимир Зеленский сообщил, что отозвал заявку на вступление в НАТО. После этого, основное внимание было уделено мирным переговорам между министром иностранных дел России Сергеем Лавровым и его украинским коллегой Дмитрием Кулебой, которые с треском провалились из-за отсутствия прогресса в прекращении огня и нежелания Украины уступить требованиям России. 'На данный момент Россия не в состоянии установить прекращение огня. Они добиваются от Украины капитуляции. Этого они не получат', — сказал Д. Кулеба после встречи с Лавровым. Это указывает на то, что прекращение российской военной активности в Украине далеко не завершено, и улучшение аппетита инвесторов к риску, которое наблюдалось, может вскоре исчезнуть.

Международные санкции в отношении России подтолкнули министра иностранных дел С. Лаврова к тому, чтобы заявить, что Россия больше никогда не будет зависеть от Запада, что еще больше усугубляет кризис. По последним данным, Россия утвердила список товаров и оборудования, экспорт которых временно запрещен в ответ на западные санкции, введенные в связи с ее военной спецоперацией на Украине. Кроме того, президент США Джо Байден собирается призвать к прекращению нормальных торговых отношений с Россией, о чем стане известно позже сегодня, вместе с лидерами стран Большой семерки и Европейского союза. Эти события спровоцировали массовое неприятие риска на финансовом рынке, вызвав новый рост защитных активов.

Вчера потребительская инфляция в США достигла нового 40-летнего максимума и вызвала опасения, что рост цен может спровоцировать начало разрушения спроса. Фактически, общий индекс потребительских цен США ускорился до 7.9% в годовом исчислении в феврале и еще больше усилил опасения по поводу серьезного инфляционного шока на фоне недавнего чудовищного роста цен на сырьевые товары. Это, в свою очередь, усилило ставки на скорое начало цикла ужесточения политики ФРС в марте и подтолкнуло доходность казначейских облигаций США к росту. Вдобавок к этому, новая волна глобальных трейдеров, избегающих риска, укрепила доллар США-убежище.

Так же вчера было опубликовано число американцев, подавших новые заявки на пособие по безработице, которое увеличилось на 11 тысяч до 227 тысяч за неделю, закончившуюся 5 марта, с пересмотренных 216 тысяч в предыдущем периоде и по сравнению с рыночными ожиданиями в 217 тысяч. Без учета сезонных колебаний число выросло на 22025 по сравнению с предыдущей неделей до 218072, причем заметное увеличение было зарегистрировано в Нью-Йорке (+16255), Калифорнии (+6233) и Кентукки (+3134).

Федеральная резервная система соберется на следующей неделе, и нет сомнений, что они начнут повышать процентные ставки впервые с 2018 года. Хотя замедление роста также представляет собой риск для США, как крупнейшего производителя нефти в мире, они гораздо менее уязвимы для российских санкций чем Европа. Уровень сбережений домохозяйств также находится на рекордно высоком уровне, и эта финансовая подушка облегчает 'боль' от роста цен для американцев.

Не только Федеральная резервная система США (ФРС), но и другие крупные центральные банки, такие как, Банк Канады (BoC) и Банк Англии (BoE), также в последнее время настроены ястребино, поскольку опасения по поводу инфляции нарастают из-за геополитических конфликтов между Украиной и Россией. Однако Банк Японии не входит в их число. Многочисленные заявления губернатора BoJ Х. Куроды и других членов Банка Японии подтверждают постоянную приверженность своей сверх-мягкой монетарной политике. Сегодня новостное агентство Рейтер, опубликовала заявление анонимного чиновника Банка Японии, который сообщил, что экономические и ценовые условия Японии не позволяют отменить стимулирование и Банк Японии будет терпеливо продолжать смягчение денежно-кредитной политики с целью устойчивого роста инфляции.

Т.е. Банк Японии намерен оставаться в стороне и придерживаться голубиной позиции в отношении денежно-кредитной политики, что будет продолжать оказывать сильное давление на йену. Что также является одной из целей, которые преследует BoJ проводя прямые валютные интервенции, снижая обменный ее курс. В последнее время йена достаточно сильно подорожала, что не входило в планы центрального банка Японии. Банк Японии проведёт заседание по вопросам монетарной политики на следующей неделе, будем внимательно следить за риторикой.

Далее следим за завершением недели. Сейчас по паре сложно давать оценку движения в разрезе фундаментальной картины, т.к. пока рынком рулит геополитика. Другими словами, фундаментально пара должна просто лететь вверх, но приходит очередная негативная новость с Востока Европы, и финансовые потоки устремляются в безопасную Йену и казначейские облигации США, что приводит к резкому падению. Однако при стабилизации ситуации, по паре однозначно движение вверх.

Фундаментальные прогнозы по паре не изменились. Доходность эталонных 10-летних облигаций США в плотную приблизилась к 2%, а что приводит к росту разницы между доходностью 10-летних облигаций США и Японии, что и продолжает быть основным восходящим драйвером. Плюс не забываем про политику Банка Японии по контролю кривой доходности, при которой доходность 10-летних государственных облигаций Японии близка к нулю, BoJ недавно в очередной раз подтвердил приверженность этой политике. Также свежие данные по инфляции в Японии показали, что она все никак не растет, что подтверждает слова руководителя BoJ об отсутствии возможности даже говорить об ужесточении денежно-кредитной политики в ближайшие годы.

На фоне всего можно сделать мета-прогноз, что доллар США, благодаря обещанием ФРС, будет более сильным по сравнению с валютами стран, чьи перспективы по ставкам статичны, среди которых Япония. Другими словами весь 2022 год будем наблюдать более бычий рынок на паре.

  • Риск при покупке на ближайшие сутки : ⚠️Высокий
  • Риск при продаже на ближайшие сутки : ⚠️Высокий
Торговля по символу ⛔️ НЕ РЕКОМЕНДУЕТСЯ
Сайт нашей компании: www.nox.bz

Report Page