___

​​ИТОГИ AQR.Часть 1: HALYK, SBER, KASPI Продолжение.Начало выше Уровень ожидаемых кредитных убытков Наиболее возможные кредитные убытки – это краеугольный камень итогов AQR, который показывает по каким направлениям «кредитного бизнеса» у того или иного банка назревают проблемные вопросы, и самое главное – в каком размере.При этом, ожидаемые кредитные убытки представлены по отдельным портфелям и разделены на крупные займы и сравнительно небольшие займы (оцениваемые на коллективной основе).Так, у Халык Банка в результате оценки качества активов выяснилось, что наибольший объем ожидаемых убытков наблюдается у корпоративных займов на приобретение и строительство недвижимости (33%).Вместе с тем, у банка наибольший объем залога имеется как раз в отношении данного кредитного сегмента.Также у Халык Банка относительно высокие ожидаемые кредитные убытки по прочим займам крупному и среднему бизнесу (11% и 26%, соответственно), займам физлиц под залог недвижимости, или ипотеке (20%) и займам субъектам малого предпринимательства (21%).В части потребкредитов у Халыка ожидаемые убытки на уровне 11%.Если же говорить о Сбербанке , то тут уровень вероятных кредитных убыток в среднем чуть ниже, чем у Халыка, и сконцентрирован он больше на займах малому бизнесу (27%).По кредитам крупному и среднему бизнесу ожидаемые убытки меньше, но также на уровне выше среднего – 15% и 18% соответственно.По потребкредитам у Сбербанка уровень рисков также меньше, чем у Халык Банка – 8%.В свою очередь, ожидаемые кредитные убытки у Каспи гораздо консолидированнее, чем у двух других банков.Так, ожидаемые убытки Каспи по кредитам крупному и среднему бизнесу – 47,0% и 49,8%, соответственно.Вероятно с этим моментом и связано то, что у банка наибольшая доля залогов относится к коммерческой и промышленной недвижимости.Вместе с тем, риски Каспи Банка по крупным займам физлиц практически нулевой (0% ожидаемых кредитных убытков), а по потребкредитам (с чем обычно ассоциируется банк у многих клиентов) – на уровне 8%, также как у Сбербанка .Достаточность капитала Итак, приближаемся к самому главному вопросу - хватает ли данным банкам собственного акционерного капитала для того, чтобы покрыть рассмотренные выше возможные убытки и обеспечить риски, для которых размер залогов недостаточен.Здесь стоит оговориться, что в банковском надзоре существует такой показатель, как коэффициент к1 – это отношение собственного капитала банка к активам (выданным займам), которые взвешиваются между собой по уровню рисков .При этом, к1 должен составлять не меньше 7,5% (того требует регулятор – раньше Нацбанк , а теперь АРРФР ).Так вот, согласно итогам AQR , у всех трех банков капитала более, чем достаточно с учетом всех нюансов.Вместе с тем, у Халык Банка k1 равен (очень большим по банковским меркам) 20%, то есть на 12,5 процентных пункта больше требуемой регулятором нормы.Наряду с этим, у Сбербанка k1 больше нормы на 5,0 процентных пункта, а у Каспи Банка – на 3,5 процентных пункта.Это все означает, что в текущем моменте всем трем банкам докапитализация, то есть вливание дополнительных ресурсов, не требуется, так как капитала у этих банков пока в избытке, что оставляет запас для дальшейшего и более активного развития бизнеса.Но и здесь для банков главное не увлекаться и соблюдать здоровый баланс рисков.На этом, первая часть наших обзоров по AQR считаем завершенным.Следите за обновлениями.Телеграм-канал @tengenomika